導(dǎo)語(yǔ)：在股權(quán)轉(zhuǎn)讓的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的撰寫(xiě)旅程中，學(xué)習(xí)并吸收他人佳作的精髓是一條寶貴的路徑，好期刊匯集了九篇優(yōu)秀范文，愿這些內(nèi)容能夠啟發(fā)您的創(chuàng)作靈感，引領(lǐng)您探索更多的創(chuàng)作可能。

第1篇

關(guān)鍵詞：涉稅；股權(quán)轉(zhuǎn)讓；企業(yè)所得稅

中圖分類號(hào)：F810.42 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2013）02-0-01

股權(quán)轉(zhuǎn)讓所指的是公司股東按照法律將自身股份轉(zhuǎn)讓給他人，讓他人變?yōu)楣竟蓶|的一種民法行為，對(duì)于股東來(lái)說(shuō)，股權(quán)轉(zhuǎn)讓是股權(quán)行使的普遍方式，對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓中有關(guān)人間的法律關(guān)系進(jìn)行準(zhǔn)確判斷，清楚股權(quán)轉(zhuǎn)讓的流程，能掌握納稅主體與義務(wù)發(fā)生的時(shí)間。

一、企業(yè)所得稅

企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得應(yīng)歸入企業(yè)應(yīng)納稅的所得，按照法律上繳企業(yè)的所得稅，在非居民的企業(yè)轉(zhuǎn)讓股中，依據(jù)國(guó)稅函的[2009]698號(hào)文件，對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得進(jìn)行了規(guī)定，股權(quán)投資轉(zhuǎn)讓所得，主要指的是資轉(zhuǎn)讓價(jià)與股權(quán)投資成本相減的余額。而股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)所指的是轉(zhuǎn)讓人通過(guò)轉(zhuǎn)讓股權(quán)所獲得的現(xiàn)金、權(quán)益或非貨幣資產(chǎn)等形式金額。當(dāng)被投資企業(yè)含有未分配利潤(rùn)，以及稅后各項(xiàng)基金時(shí)，轉(zhuǎn)讓人的留存收益權(quán)金額將隨著股權(quán)一塊轉(zhuǎn)讓給被轉(zhuǎn)讓人，不能在股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)當(dāng)中扣除。并且對(duì)境外控股轉(zhuǎn)讓進(jìn)行了規(guī)定，境外控股企業(yè)所在地區(qū)的稅負(fù)在12.5%以下時(shí)，不能征收所得稅，要在轉(zhuǎn)讓合同簽訂后的30天內(nèi)，往被轉(zhuǎn)讓的股權(quán)國(guó)內(nèi)居民企業(yè)當(dāng)?shù)氐?a href="http://www.kcge.org.cn/haowen/46503.html" target="_blank">稅務(wù)機(jī)關(guān)進(jìn)行有關(guān)資料的提供。股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得計(jì)算時(shí)，按非居民企業(yè)往被轉(zhuǎn)讓股權(quán)企業(yè)投資幣種，對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)進(jìn)行計(jì)算，即由于匯率差造成的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益需要上繳企業(yè)所得稅，也就是股權(quán)轉(zhuǎn)讓前，外商就應(yīng)把可分配利潤(rùn)進(jìn)行分配，以降低稅務(wù)的損失。在居民企業(yè)的轉(zhuǎn)讓權(quán)中，國(guó)稅函的[2010]79號(hào)文件中規(guī)定，企業(yè)的轉(zhuǎn)讓股權(quán)收入應(yīng)該在股權(quán)變更手完成與轉(zhuǎn)讓協(xié)議生效時(shí)，以確認(rèn)收入實(shí)現(xiàn)，其股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的扣除是取得股權(quán)發(fā)生成本之后，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得計(jì)算的時(shí)候，被投資企業(yè)的未分配利潤(rùn)不能扣除。企業(yè)購(gòu)置有關(guān)節(jié)能環(huán)保及安全生產(chǎn)等方面的專用設(shè)備投資額時(shí)，可存留認(rèn)定證明，便于稅額抵稅政策享受。在國(guó)家重點(diǎn)扶持的新技術(shù)認(rèn)定，能實(shí)現(xiàn)稅率為15%的優(yōu)惠，綜合資源生產(chǎn)，應(yīng)符合產(chǎn)業(yè)政策所規(guī)定產(chǎn)品的收入取得，納稅所得額計(jì)算時(shí)，能減少計(jì)算收入。

二、個(gè)人所得稅

按照個(gè)人所得稅的相關(guān)法規(guī)，個(gè)人的轉(zhuǎn)讓股權(quán)可依據(jù)財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得項(xiàng)目進(jìn)行20%稅率進(jìn)行個(gè)人所得稅的計(jì)算繳納，其應(yīng)繳納的所得額為轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)收入與財(cái)產(chǎn)原值、費(fèi)用相減除之后的余額。有價(jià)證券中的財(cái)產(chǎn)原值是買(mǎi)入的時(shí)候，依據(jù)規(guī)定進(jìn)行相關(guān)費(fèi)用的交納，而合理費(fèi)用所指的是在財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓當(dāng)中，納稅人依據(jù)相關(guān)規(guī)定進(jìn)行費(fèi)用支付，如城建稅、營(yíng)業(yè)稅與資產(chǎn)評(píng)估等，計(jì)算要繳納稅款的時(shí)候，需要注意相關(guān)合法憑證的提供，財(cái)產(chǎn)原值的合法憑證提供不完整或準(zhǔn)確的，無(wú)法對(duì)其財(cái)產(chǎn)原值進(jìn)行計(jì)算，主管的稅務(wù)部門(mén)能依據(jù)當(dāng)?shù)氐膶?shí)際狀況對(duì)財(cái)產(chǎn)原值進(jìn)行核定。對(duì)于計(jì)稅偏低還沒(méi)有正當(dāng)理由的，稅務(wù)機(jī)關(guān)能給予核定，計(jì)稅偏低所指的是在申報(bào)的時(shí)候，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)比初始投資成本價(jià)格低，或者比凈資產(chǎn)份額要低。其正當(dāng)理由為被投資的企業(yè)連續(xù)在3年以上出現(xiàn)虧損，股權(quán)轉(zhuǎn)讓給父母、配偶與子女等3代之內(nèi)的親屬，稅務(wù)機(jī)關(guān)在核定的時(shí)候，所參照的是轉(zhuǎn)讓人所享有股權(quán)比例相對(duì)應(yīng)凈資產(chǎn)的份額，或者每股凈資產(chǎn)的參照。限售股所指的是個(gè)人所持上市公司股票，在轉(zhuǎn)讓方面、一定條件與實(shí)踐方面具有限制的。為提高個(gè)人所得稅方面的管理水平，國(guó)稅總局與財(cái)政部等在2009年頒布了財(cái)稅《通知》，并在2010年頒布了《補(bǔ)稅通知》，明確規(guī)定在2010年1月開(kāi)始實(shí)施，依據(jù)財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得進(jìn)行個(gè)人所得稅的征收。限售股的個(gè)人涉稅應(yīng)按照據(jù)實(shí)征收與核定征收來(lái)執(zhí)行，其中，據(jù)實(shí)征收所指的是個(gè)人轉(zhuǎn)讓的限售股可提供真實(shí)完整限售股的原值憑證，繳納所得稅額為限售股的轉(zhuǎn)讓收入與股票原值、合理稅費(fèi)相減除的差額，其稅率是20%。而核定征收所指的是個(gè)人所轉(zhuǎn)讓的限售股沒(méi)有提供真實(shí)完整限售股的原值，對(duì)于限售股原值無(wú)法正確計(jì)算，稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)該按照限售股的轉(zhuǎn)讓收入15%對(duì)合理稅費(fèi)與限售股的原值進(jìn)行核定，在[2010]5號(hào)文件規(guī)定中，個(gè)人所得股權(quán)的限售股，要按照薪金與工資等項(xiàng)目，在解禁日對(duì)個(gè)人所得稅進(jìn)行解禁，個(gè)人的實(shí)際轉(zhuǎn)讓股應(yīng)與二級(jí)市場(chǎng)的交易所同仁，暫時(shí)對(duì)個(gè)人所得稅進(jìn)行免征。

三、營(yíng)業(yè)稅與印花稅

營(yíng)業(yè)稅所指的是以無(wú)形資產(chǎn)進(jìn)行入股投資，并接受被投資方的利潤(rùn)分配，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)行為進(jìn)行共同承擔(dān)，其營(yíng)業(yè)稅不征收，股權(quán)轉(zhuǎn)讓的時(shí)候，應(yīng)該按照本稅目進(jìn)行征收，但后來(lái)對(duì)征稅辦法進(jìn)行了重新規(guī)定，不動(dòng)資產(chǎn)或者無(wú)形資產(chǎn)入股，應(yīng)該實(shí)施投資方的利潤(rùn)分配，并對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)行為進(jìn)行共同承擔(dān)，營(yíng)業(yè)稅不征收，其股權(quán)轉(zhuǎn)讓對(duì)營(yíng)業(yè)稅不征收。非上市公司是不能按股票的方式出現(xiàn)企業(yè)股權(quán)的轉(zhuǎn)讓行為，符合所有權(quán)轉(zhuǎn)讓的，可按產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移的書(shū)據(jù)進(jìn)行印花稅繳納，股權(quán)轉(zhuǎn)讓書(shū)據(jù)所指為沒(méi)有上市的公司，其所立書(shū)據(jù)，并不包含上市企業(yè)股票轉(zhuǎn)讓對(duì)于書(shū)據(jù)的書(shū)立。如不在深圳及上海的證券交易所進(jìn)行交易，為財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)的轉(zhuǎn)讓，根據(jù)產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)移書(shū)據(jù)進(jìn)行印花稅的繳納，上市企業(yè)的股票轉(zhuǎn)讓會(huì)涉及印花稅的稅率，在2008年4月底，股票或證券交易的印花稅率進(jìn)行了調(diào)整，由原來(lái)3‰變?yōu)?‰，交易雙方均按照1‰進(jìn)行調(diào)整，后來(lái)又對(duì)交易印花稅給予了調(diào)整，從原來(lái)的雙方征收變成了單邊征收，也是就受讓方不用征收印花稅，而出讓方對(duì)交易的印花稅進(jìn)行繳納，其稅率依然是1‰，有效促進(jìn)我國(guó)企業(yè)的改組與管理機(jī)制的盤(pán)活。

在股權(quán)轉(zhuǎn)讓中，涉稅方面還存有法律的漏洞，及時(shí)發(fā)現(xiàn)稅收的漏洞，并關(guān)掉稅收中的流失閥，做到合理征稅，以發(fā)揮市場(chǎng)調(diào)節(jié)的作用，并確定縱橫公平，確保市場(chǎng)主體積極主動(dòng)性，加強(qiáng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的涉稅完善，促進(jìn)我國(guó)各公司的綜合競(jìng)爭(zhēng)力，樹(shù)立持續(xù)穩(wěn)定的市場(chǎng)環(huán)境。

參考文獻(xiàn)：

第2篇

【關(guān)鍵詞】項(xiàng)目收購(gòu)；稅負(fù)；股權(quán)溢價(jià)

一、項(xiàng)目收購(gòu)模式

我國(guó)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)的項(xiàng)目收購(gòu)?fù)ǔＳ腥N模式：股權(quán)收購(gòu)、資產(chǎn)收購(gòu)和合資開(kāi)發(fā)。

1、股權(quán)收購(gòu)

1.1 概念

股權(quán)收購(gòu)是指收購(gòu)方收購(gòu)某一項(xiàng)目公司的股權(quán)，從而成為該項(xiàng)目公司控股股東或者唯一股東，進(jìn)而控制項(xiàng)目公司，獲取該公司名下的房地產(chǎn)項(xiàng)目，進(jìn)行開(kāi)發(fā)經(jīng)營(yíng)的模式。

1.2 優(yōu)劣勢(shì)分析

優(yōu)勢(shì)：

（1）手續(xù)簡(jiǎn)單、費(fèi)用節(jié)省、開(kāi)發(fā)快捷：簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議并辦理股權(quán)轉(zhuǎn)讓的變更登記手續(xù)即可控制、管理整個(gè)項(xiàng)目。收購(gòu)環(huán)節(jié)花費(fèi)的稅務(wù)成本最少，直接交易成本最低。

（2）避免代墊土地出讓金等資產(chǎn)收購(gòu)中多見(jiàn)的交易風(fēng)險(xiǎn)。

劣勢(shì)：

（1）法律、債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)難以控制：盡職調(diào)查可能不能全部反映項(xiàng)目公司某些法律、或有債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，收購(gòu)方在收購(gòu)后將面臨風(fēng)險(xiǎn)。

（2）溢價(jià)處理難度相對(duì)較大：當(dāng)收購(gòu)價(jià)格高于賬面價(jià)值時(shí)，溢價(jià)部分無(wú)法通過(guò)股權(quán)收購(gòu)進(jìn)入項(xiàng)目開(kāi)發(fā)成本。

2、資產(chǎn)收購(gòu)

2.1 概念

資產(chǎn)收購(gòu)是指收購(gòu)方出具貨幣資金（或股票等其他形式）直接購(gòu)買(mǎi)另外一家企業(yè)的房地產(chǎn)項(xiàng)目。屬于房地產(chǎn)項(xiàng)目轉(zhuǎn)讓。按照《城市房地產(chǎn)管理法》規(guī)定，轉(zhuǎn)讓房地產(chǎn)項(xiàng)目要符合下列條件：（1）已支付土地使用權(quán)出讓金，并取得土地使用權(quán)證書(shū)；（2）完成開(kāi)發(fā)投資總額的25%以上（一般情況下不含土地出讓金）。

2.2 優(yōu)劣勢(shì)分析

優(yōu)勢(shì)：

（1）規(guī)避原項(xiàng)目公司法律和債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（2）靈活處理溢價(jià)，增加稅前可列支金額：轉(zhuǎn)讓方可伴隨投資額確定過(guò)程增加項(xiàng)目賬面成本，收購(gòu)方付出的項(xiàng)目轉(zhuǎn)讓款和稅費(fèi)可取得等額的發(fā)票而列入項(xiàng)目開(kāi)發(fā)成本，降低了項(xiàng)目過(guò)戶后開(kāi)發(fā)經(jīng)營(yíng)中的應(yīng)納稅額。

劣勢(shì)：

（1）項(xiàng)目權(quán)屬變更或轉(zhuǎn)移手續(xù)復(fù)雜，面臨諸多不確定風(fēng)險(xiǎn)：要從立項(xiàng)開(kāi)始，對(duì)項(xiàng)目規(guī)劃意見(jiàn)書(shū)、建設(shè)用地規(guī)劃許可證、國(guó)有土地使用證、建設(shè)工程規(guī)劃許可證、施工許可證等逐一辦理變更手續(xù)。

（2）交易費(fèi)用較高：轉(zhuǎn)讓方需要繳納所得稅、土地增值稅、營(yíng)業(yè)稅及附加、印花稅等。收購(gòu)方需要繳納契稅、印花稅、交易手續(xù)費(fèi)等。

3、合資開(kāi)發(fā)

3.1 概念

合資開(kāi)發(fā)是指收購(gòu)方以貨幣資金出資，擁有目標(biāo)項(xiàng)目的企業(yè)以項(xiàng)目出資，共同組建一個(gè)新的合資企業(yè)，共同進(jìn)行項(xiàng)目開(kāi)發(fā)，風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，利益共享的模式。

3.2 優(yōu)劣勢(shì)分析

優(yōu)勢(shì)：

（1）適用于轉(zhuǎn)讓方經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目多而收購(gòu)方不欲取得除目標(biāo)房地產(chǎn)項(xiàng)目以外的其它項(xiàng)目?？梢詺w避轉(zhuǎn)讓方遺留的一些問(wèn)題，如法律糾紛、或有負(fù)債等，收購(gòu)方可能負(fù)擔(dān)的法律風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小。

（3）相對(duì)于資產(chǎn)收購(gòu)，稅務(wù)成本明顯降低，無(wú)需交納營(yíng)業(yè)稅及附加。

劣勢(shì)：

（1）由于新組建企業(yè)會(huì)發(fā)生評(píng)估費(fèi)、注冊(cè)費(fèi)、變更法律文件的手續(xù)費(fèi)等支出，除稅務(wù)之外的其它交易成本較前兩種模式都大；

（2）交易過(guò)程運(yùn)作的時(shí)間較長(zhǎng)，過(guò)程較為復(fù)雜，實(shí)際操作中使用較少。

二、項(xiàng)目收購(gòu)重點(diǎn)問(wèn)題研究

1、收購(gòu)模式選擇

項(xiàng)目收購(gòu)實(shí)務(wù)中一般根據(jù)三種收購(gòu)模式的優(yōu)劣勢(shì)和項(xiàng)目特點(diǎn)進(jìn)行選擇：

（1）股權(quán)收購(gòu)。對(duì)于未開(kāi)工的項(xiàng)目轉(zhuǎn)讓，達(dá)不到投資額25%的轉(zhuǎn)讓條件，只能選擇股權(quán)轉(zhuǎn)讓。對(duì)于可以實(shí)現(xiàn)目標(biāo)公司只有目標(biāo)地塊，或雖有多個(gè)地塊但約定全部轉(zhuǎn)讓，目標(biāo)公司背景簡(jiǎn)單，股權(quán)結(jié)構(gòu)清晰，債務(wù)債權(quán)或其他或有風(fēng)險(xiǎn)可控的，應(yīng)優(yōu)先選擇股權(quán)收購(gòu)模式。

（2）資產(chǎn)收購(gòu)。在滿足資產(chǎn)收購(gòu)條件下，難以實(shí)現(xiàn)只裝有目標(biāo)地塊的項(xiàng)目公司，或公司債權(quán)債務(wù)等風(fēng)險(xiǎn)不可控，或者溢價(jià)較高時(shí)，可選擇資產(chǎn)收購(gòu)模式。

（3）合資開(kāi)發(fā)。在目標(biāo)項(xiàng)目滿足資產(chǎn)收購(gòu)條件，合資方愿意合資開(kāi)發(fā)，風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，且項(xiàng)目收購(gòu)時(shí)間安排較為寬松的情況下，可選擇此模式。

2、股權(quán)收購(gòu)和資產(chǎn)收購(gòu)的稅負(fù)比較

我們分別從交易環(huán)節(jié)和開(kāi)發(fā)環(huán)節(jié)，來(lái)分析股權(quán)收購(gòu)和資產(chǎn)收購(gòu)這兩種模式下，轉(zhuǎn)讓方和收購(gòu)方的稅負(fù)水平。

[案例1]某房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)A欲轉(zhuǎn)讓該公司的房地產(chǎn)項(xiàng)目[1]，土地成本20000萬(wàn)元，已發(fā)生建設(shè)成本45000萬(wàn)元，B公司擬收購(gòu)該項(xiàng)目，轉(zhuǎn)讓對(duì)價(jià)為120000萬(wàn)元。轉(zhuǎn)讓過(guò)程符合資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的條件，同時(shí)標(biāo)的項(xiàng)目也符合股權(quán)轉(zhuǎn)讓條件，B也可以收購(gòu)該項(xiàng)目公司的股權(quán)，項(xiàng)目公司股東無(wú)自然法人，注冊(cè)資本金20000萬(wàn)元（負(fù)債45000萬(wàn)元），股權(quán)收購(gòu)溢價(jià)55000萬(wàn)元。[2]

B預(yù)計(jì)該項(xiàng)目建成后可實(shí)現(xiàn)銷售收入500000萬(wàn)元；同時(shí)B接手該在建工程后需追加開(kāi)發(fā)成本135000萬(wàn)元，開(kāi)發(fā)費(fèi)用20000萬(wàn)元。

資產(chǎn)收購(gòu)模式：轉(zhuǎn)讓方A的稅負(fù)28513萬(wàn)元，收購(gòu)方B的稅負(fù)131548萬(wàn)元。雙方稅負(fù)合計(jì)160060萬(wàn)元。見(jiàn)下表（單位：萬(wàn)元）：

對(duì)比兩種收購(gòu)模式，從收購(gòu)環(huán)節(jié)看，股權(quán)收購(gòu)交易費(fèi)用低，雙方合計(jì)稅負(fù)比資產(chǎn)收購(gòu)模式可降低50%，具有明顯優(yōu)勢(shì)。特別是對(duì)轉(zhuǎn)讓方來(lái)說(shuō)，股權(quán)收購(gòu)模式需要承擔(dān)的稅負(fù)較低。

從開(kāi)發(fā)環(huán)節(jié)看，資產(chǎn)收購(gòu)模式對(duì)于收購(gòu)方稅負(fù)較低。因?yàn)橘Y產(chǎn)的賬面價(jià)值升至對(duì)價(jià)，這部分的土地增值稅由轉(zhuǎn)讓方在交易環(huán)節(jié)承擔(dān)了，對(duì)收購(gòu)方后續(xù)稅負(fù)無(wú)影響。股權(quán)收購(gòu)是收購(gòu)公司，不能調(diào)整項(xiàng)目賬面成本，導(dǎo)致大量收購(gòu)溢價(jià)及因溢價(jià)產(chǎn)生的財(cái)務(wù)費(fèi)用不能進(jìn)入項(xiàng)目開(kāi)發(fā)成本，不能在稅前列支，項(xiàng)目開(kāi)發(fā)銷售后的土地增值稅和企業(yè)所得稅大幅增加。另外，股權(quán)收購(gòu)對(duì)于收購(gòu)方來(lái)說(shuō)不僅是開(kāi)發(fā)階段的稅負(fù)增加，還有溢價(jià)及其財(cái)務(wù)費(fèi)用要從項(xiàng)目公司的凈利潤(rùn)中減去后才是收購(gòu)方的實(shí)得凈利潤(rùn)。

3、股權(quán)收購(gòu)溢價(jià)對(duì)項(xiàng)目實(shí)際地價(jià)的影響

股權(quán)收購(gòu)模式下，如果存在溢價(jià)，項(xiàng)目的名義地價(jià)和實(shí)際地價(jià)[4]不同。溢價(jià)率越高，名義地價(jià)和實(shí)際地價(jià)相差越大。

[案例2]某房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)C欲轉(zhuǎn)讓該公司的房地產(chǎn)項(xiàng)目，土地成本為2億元，沒(méi)有其他投資，此項(xiàng)目在一個(gè)項(xiàng)目公司F名下，F(xiàn)是C的全資子公司。公司D擬收購(gòu)F公司的全部股權(quán)。假設(shè)預(yù)計(jì)銷售收入100億元，項(xiàng)目后續(xù)需投入開(kāi)發(fā)成本18億元，開(kāi)發(fā)費(fèi)用2億元。

轉(zhuǎn)讓方C擬溢價(jià)轉(zhuǎn)讓，測(cè)算得知，當(dāng)溢價(jià)率[5]分別為0～900%的時(shí)候，名義地價(jià)為2億元～20億元，實(shí)際地價(jià)相當(dāng)于2億元～54億元。見(jiàn)下圖：

圖 在不同溢價(jià)率下名義地價(jià)與實(shí)際地價(jià)

對(duì)于不同的項(xiàng)目，兩者到底相差多少，要具體計(jì)算。在股權(quán)轉(zhuǎn)讓的實(shí)務(wù)操作中，不能僅看項(xiàng)目的名義地價(jià)是多少，還要算一下相當(dāng)于多少實(shí)際地價(jià)。

結(jié)束語(yǔ)：隨著我國(guó)稅務(wù)監(jiān)管日趨完善，土地增值稅等房地產(chǎn)相關(guān)稅收的征繳也將日趨嚴(yán)格。本文沒(méi)有考慮溢價(jià)處理和稅務(wù)籌劃，僅從理論上進(jìn)行探討。在前期進(jìn)行項(xiàng)目可研論證時(shí)，應(yīng)充分考慮收購(gòu)模式、溢價(jià)對(duì)項(xiàng)目?jī)衾麧?rùn)的影響，這樣才能減少后期運(yùn)作的風(fēng)險(xiǎn)。

第3篇

一、準(zhǔn)確區(qū)分居民和非居民的性質(zhì)

對(duì)于698號(hào)文，我們首先要明確以下兩個(gè)問(wèn)題：

第一，文件規(guī)范的是非居民企業(yè)而不是居民企業(yè)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為。因此，居民企業(yè)和非居民企業(yè)性質(zhì)的區(qū)分很關(guān)鍵。

對(duì)于這個(gè)問(wèn)題，《企業(yè)所得法》早有明確規(guī)定：居民企業(yè)，是指依法在中國(guó)境內(nèi)成立，或者依照外國(guó)（地區(qū)）法律成立但實(shí)際管理機(jī)構(gòu)在中國(guó)境內(nèi)的企業(yè)。非居民企業(yè)，是指依照外國(guó)（地區(qū)）法律成立且實(shí)際管理機(jī)構(gòu)不在中國(guó)境內(nèi)，但在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立機(jī)構(gòu)、場(chǎng)所的，或者在中國(guó)境內(nèi)未設(shè)立機(jī)構(gòu)、場(chǎng)所，但有來(lái)源于中國(guó)境內(nèi)所得的企業(yè)。

但是，這里提醒要特別關(guān)注《關(guān)于境外注冊(cè)中資控股企業(yè)依據(jù)實(shí)際管理機(jī)構(gòu)標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)定為居民企業(yè)有關(guān)問(wèn)題的通知》（國(guó)稅發(fā)[2009]82號(hào)，以下簡(jiǎn)稱82號(hào)文）。根據(jù)82號(hào)文的規(guī)定，對(duì)于由中國(guó)境內(nèi)的企業(yè)或企業(yè)集團(tuán)作為主要控股投資者，在境外依據(jù)外國(guó)（地區(qū)）法律注冊(cè)成立的企業(yè)（簡(jiǎn)稱“境外中資企業(yè)”），同時(shí)符合以下條件的，根據(jù)企業(yè)所得稅法第二條第二款和實(shí)施條例第四條的規(guī)定，應(yīng)判定其為實(shí)際管理機(jī)構(gòu)在中國(guó)境內(nèi)的居民企業(yè)（以下稱非境內(nèi)注冊(cè)居民企業(yè)）：（一）企業(yè)負(fù)責(zé)實(shí)施日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理運(yùn)作的高層管理人員及其高層管理部門(mén)履行職責(zé)的場(chǎng)所主要位于中國(guó)境內(nèi)；（二）企業(yè)的財(cái)務(wù)決策（如借款、放款、融資、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理等）和人事決策（如任命、解聘和薪酬等）由位于中國(guó)境內(nèi)的機(jī)構(gòu)或人員決定，或需要得到位于中國(guó)境內(nèi)的機(jī)構(gòu)或人員批準(zhǔn)；（三）企業(yè)的主要財(cái)產(chǎn)、會(huì)計(jì)賬簿、公司印章、董事會(huì)和股東會(huì)議紀(jì)要檔案等位于或存放于中國(guó)境內(nèi)；（四）企業(yè)1/2（含1/2）以上有投票權(quán)的董事或高層管理人員經(jīng)常居住于中國(guó)境內(nèi)。

這里，我們通過(guò)一個(gè)例子和大家說(shuō)明一下。

例1：境內(nèi)某企業(yè)藍(lán)天公司準(zhǔn)備到境外香港上市。為實(shí)現(xiàn)重組上市，藍(lán)天公司的股東首先在開(kāi)曼注冊(cè)成立A公司，通過(guò)A公司收購(gòu)境內(nèi)藍(lán)天公司股權(quán)，將藍(lán)天公司變成開(kāi)曼A公司的全資控股子公司。同時(shí)，藍(lán)天公司的股東又在香港設(shè)立一家B公司，通過(guò)B公司收購(gòu)開(kāi)曼A公司的全部股權(quán)，然后以香港的B公司為載體實(shí)現(xiàn)在香港上市（即B公司最終為上市公司）。

假設(shè)A公司將其持有的境內(nèi)藍(lán)天公司部分股權(quán)轉(zhuǎn)讓給美國(guó)的M公司。

我們先用這個(gè)案例來(lái)說(shuō)明第一個(gè)問(wèn)題。

為實(shí)現(xiàn)在香港上市，境內(nèi)藍(lán)天公司進(jìn)行了這樣的重組安排。原先，藍(lán)天公司的股東是直接控股藍(lán)天公司的。通過(guò)重組，藍(lán)天公司的股東通過(guò)直接控股香港B公司，香港B公司直接控股開(kāi)曼A公司，開(kāi)曼A公司直接控股境內(nèi)藍(lán)天公司的形式，藍(lán)天公司股東變直接控股藍(lán)天公司為通過(guò)境外兩層特別目的公司間接控股境內(nèi)藍(lán)天公司。

這里，不考慮實(shí)際管理機(jī)構(gòu)所在地，A公司是注冊(cè)在開(kāi)曼的非居民企業(yè)，其轉(zhuǎn)讓境內(nèi)藍(lán)天公司股權(quán)給美國(guó)的M公司，屬于非居民企業(yè)轉(zhuǎn)讓中國(guó)居民企業(yè)的股權(quán)，符合698號(hào)文第一條的規(guī)定，應(yīng)按698號(hào)文規(guī)定處理。但是，我們需要注意到，雖然開(kāi)曼公司是在境外注冊(cè)的，但其實(shí)際控股股東是境內(nèi)藍(lán)天公司的股東，如果A公司符合82號(hào)文所列的四個(gè)條件，被判定為實(shí)際管理機(jī)構(gòu)在中國(guó)境內(nèi)的話，則A公司就是中國(guó)居民企業(yè)了。此時(shí)，A公司轉(zhuǎn)讓藍(lán)天公司的股權(quán)就變?yōu)橹袊?guó)境內(nèi)兩個(gè)居民企業(yè)之間的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為了，這里就不應(yīng)再適用698號(hào)文的相關(guān)規(guī)定。

目前，中國(guó)境內(nèi)公司以各種形式赴境外上市中就涉及到境外成立多層特別目的公司作為中間控股公司的情況，由此帶來(lái)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為也很多。在判定股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)納稅事宜時(shí)，境內(nèi)公司在參考698號(hào)文的同時(shí)，應(yīng)特別關(guān)注82號(hào)文對(duì)于境外注冊(cè)中資控股企業(yè)居民身份認(rèn)定的規(guī)定對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓稅收事宜的影響。

第二，698號(hào)文規(guī)范的是非居民企業(yè)轉(zhuǎn)讓境內(nèi)非上市居民企業(yè)的股權(quán)，非居民企業(yè)在公開(kāi)的證券市場(chǎng)上買(mǎi)入并賣(mài)出中國(guó)居民企業(yè)的股票不在698號(hào)文規(guī)范的范圍內(nèi)。比如，境外非居民企業(yè)通過(guò)上海、深圳證券交易所轉(zhuǎn)讓境內(nèi)上市公司B股的行為就屬于這種情況。

二、股東留存收益不能在轉(zhuǎn)讓中扣除

698號(hào)文明確規(guī)定，非居民企業(yè)轉(zhuǎn)讓境內(nèi)居民企業(yè)股權(quán)的應(yīng)納稅所得額=股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)－股權(quán)成本價(jià)。

股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓人就轉(zhuǎn)讓的股權(quán)所收取的包括現(xiàn)金、非貨幣資產(chǎn)或者權(quán)益等形式的金額。如被持股企業(yè)有未分配利潤(rùn)或稅后提存的各項(xiàng)基金等，股權(quán)轉(zhuǎn)讓人隨股權(quán)一并轉(zhuǎn)讓該股東留存收益權(quán)的金額，不得從股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)中扣除。

在股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)的確認(rèn)中，最值得大家關(guān)注的是，698號(hào)文首次在文件中明確了在確認(rèn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)時(shí)，隨股權(quán)一并轉(zhuǎn)讓該股東留存收益權(quán)的金額，不得從股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)中扣除，這是一個(gè)重大的政策變化點(diǎn)。在原先的國(guó)家稅務(wù)總局印發(fā)《關(guān)于外商投資企業(yè)合并、分立、股權(quán)重組、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等重組業(yè)務(wù)所得稅處理的暫行規(guī)定》的通知（國(guó)稅發(fā)[1997]071號(hào)）第三條第一款中曾明確規(guī)定：股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)是指，股權(quán)轉(zhuǎn)讓人就轉(zhuǎn)讓的股權(quán)所收取的包括現(xiàn)金、非貨幣資產(chǎn)或者權(quán)益等形式的金額；如被持股企業(yè)有未分配利潤(rùn)或稅后提存的各項(xiàng)基金等股東留存收益的，股權(quán)轉(zhuǎn)讓人隨轉(zhuǎn)讓股權(quán)一并轉(zhuǎn)讓該股東留存收益權(quán)的金額（以不超過(guò)被持股企業(yè)賬面的分屬為股權(quán)轉(zhuǎn)讓人的實(shí)有金額為限），屬于該股權(quán)轉(zhuǎn)讓人的投資收益額，不計(jì)為股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)。新法頒布實(shí)施后，在規(guī)范企業(yè)重組的《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)重組業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理若干問(wèn)題的通知》（財(cái)稅[2009]59號(hào)）中已無(wú)71號(hào)文的類似表述，但該條規(guī)定對(duì)于外資企業(yè)是否仍適用一直有爭(zhēng)議。這次，總局在國(guó)稅函[2009]698號(hào)文中對(duì)這個(gè)問(wèn)題給出了明確的答復(fù)。

由于留存收益不能從股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)中扣除，在股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)作為轉(zhuǎn)讓所得的一部分留存收益會(huì)被征稅。如果非居民企業(yè)將境內(nèi)居民企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓給的是另一家非居民企業(yè)的話，中國(guó)居民公司在向新的非居民分配這部分留存收益時(shí)，中國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)又要就這部分留存收益征一道預(yù)提所得稅，存在一定程度上的重復(fù)征稅情況。因此，在商業(yè)條件允許的情況下，非居民在進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓前，可以先讓境內(nèi)居民企業(yè)將留存收益先進(jìn)行分配。

股權(quán)成本價(jià)是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓人投資入股時(shí)向中國(guó)居民企業(yè)實(shí)際交付的出資金額，或購(gòu)買(mǎi)該項(xiàng)股權(quán)時(shí)向該股權(quán)的原轉(zhuǎn)讓人實(shí)際支付的股權(quán)轉(zhuǎn)讓金額。

實(shí)際上，這里對(duì)于股權(quán)成本價(jià)的計(jì)算上還有待完善。非居民企業(yè)初始投資入股或從第三方直接購(gòu)買(mǎi)股權(quán)支付的價(jià)款只是股權(quán)的初始取得成本。后期，如果被投資企業(yè)進(jìn)行轉(zhuǎn)增資本處理，對(duì)于投資方的股權(quán)計(jì)稅成本的確定還是有影響的。

例2：某非居民企業(yè)初始投資100萬(wàn)元人民幣取得境內(nèi)居民企業(yè)A公司10%的股份。后期，A公司用資本公積中股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本，非居民企業(yè)獲得10萬(wàn)股股票股利。A公司用盈余公積和未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增股本，非居民企業(yè)又獲得20萬(wàn)股股票股利。

在A公司用資本公積中股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本時(shí)，不影響非居民企業(yè)持股的計(jì)稅基礎(chǔ)。但是，在A公司用盈余公積和未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增股本時(shí)，應(yīng)增加非居民企業(yè)持股計(jì)稅成本20萬(wàn)元。此時(shí)，非居民企業(yè)持有A公司130萬(wàn)股的成本價(jià)應(yīng)為120萬(wàn)元人民幣。

由于非居民企業(yè)投資時(shí)，投資幣種往往是外幣。在非居民企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時(shí)，如何進(jìn)行外幣的折算是一個(gè)非常重要的問(wèn)題。對(duì)此，698號(hào)文給予了明確的規(guī)定：在計(jì)算股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時(shí)，以非居民企業(yè)向被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的中國(guó)居民企業(yè)投資時(shí)或向原投資方購(gòu)買(mǎi)該股權(quán)時(shí)的幣種計(jì)算股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)和股權(quán)成本價(jià)。如果同一非居民企業(yè)存在多次投資的，以首次投入資本時(shí)的幣種計(jì)算股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)和股權(quán)成本價(jià)，以加權(quán)平均法計(jì)算股權(quán)成本價(jià)；多次投資時(shí)幣種不一致的，則應(yīng)按照每次投入資本當(dāng)日的匯率換算成首次投資時(shí)的幣種。即首次投資幣種成為非居民企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得外幣折算的標(biāo)的。

但是，這里有兩個(gè)小問(wèn)題698號(hào)文沒(méi)有明確。一是按照文件規(guī)定計(jì)算出的以外幣表示的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時(shí)，究竟以哪天的匯率折算為人民幣，是以股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同簽訂當(dāng)天匯率、還是以扣繳義務(wù)人扣繳稅款當(dāng)天匯率折算，不明確；二是當(dāng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)取得的幣種與首次投資時(shí)幣種不一致時(shí)，將轉(zhuǎn)讓價(jià)折算為初始投資幣種時(shí)究竟用哪個(gè)匯率折算，也不明確。

但是，根據(jù)國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于印發(fā)《非居民企業(yè)所得稅源泉扣繳管理暫行辦法》的通知（國(guó)稅發(fā)[2009]3號(hào)）的規(guī)定：扣繳義務(wù)人對(duì)外支付或者到期應(yīng)支付的款項(xiàng)為人民幣以外貨幣的，在申報(bào)扣繳企業(yè)所得稅時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照扣繳當(dāng)日國(guó)家公布的人民幣匯率中間價(jià)，折合成人民幣計(jì)算應(yīng)納稅所得額。這里，折算的匯率應(yīng)該用扣繳義務(wù)人申報(bào)扣繳稅款當(dāng)天的匯率折算。

例3，美國(guó)某公司2006年1月投資100萬(wàn)美元，在境內(nèi)成立外商合資企業(yè)。2007年3月，又追加投資100萬(wàn)歐元。2009年12月，該美國(guó)公司將擁有的該外商投資企業(yè)股權(quán)全部轉(zhuǎn)讓給境內(nèi)另一家公司，轉(zhuǎn)讓合同約定股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)全部以人民幣支付，轉(zhuǎn)讓價(jià)款為2500萬(wàn)人民幣，于2010年1月底前支付。假設(shè)2007年3月，投資資本到賬當(dāng)天的歐元兌美元匯率為1：1.305美元。2010年1月15日，境內(nèi)受讓方作為扣繳義務(wù)人計(jì)算稅款準(zhǔn)備到稅務(wù)機(jī)關(guān)申報(bào)，當(dāng)天美元兌人民幣匯率為1：6.81人民幣。

由于初始投資幣種為美元，因此，所有轉(zhuǎn)讓收入和成本全部換算成美元。計(jì)算如下：

100×1.305=130.5

2500÷6.81=367.11

股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得=367.11－（100+130.5）=136.61（美元）

折算為人民幣的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得=136.61×6.81=930.31（人民幣）

三、境外間接轉(zhuǎn)讓中國(guó)股權(quán)避稅難

698號(hào)文顯示了中國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)已決心遏制外國(guó)投資者通過(guò)轉(zhuǎn)讓特殊目的公司來(lái)間接轉(zhuǎn)讓中國(guó)境內(nèi)公司股權(quán)從而逃避中國(guó)稅收的行為。明確規(guī)定：境外投資方（實(shí)際控制方）間接轉(zhuǎn)讓中國(guó)居民企業(yè)股權(quán)，如果被轉(zhuǎn)讓的境外控股公司所在國(guó)（地區(qū)）實(shí)際稅負(fù)低于12.5%或者對(duì)其居民境外所得不征所得稅的，應(yīng)自股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同簽訂之日起30日內(nèi)，向被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的中國(guó)居民企業(yè)所在地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提供以下資料：（一）股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同或協(xié)議；（二）境外投資方與其所轉(zhuǎn)讓的境外控股公司在資金、經(jīng)營(yíng)、購(gòu)銷等方面的關(guān)系；（三）境外投資方所轉(zhuǎn)讓的境外控股公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、人員、賬務(wù)、財(cái)產(chǎn)等情況；（四）境外投資方所轉(zhuǎn)讓的境外控股公司與中國(guó)居民企業(yè)在資金、經(jīng)營(yíng)、購(gòu)銷等方面的關(guān)系；（五）境外投資方設(shè)立被轉(zhuǎn)讓的境外控股公司具有合理商業(yè)目的的說(shuō)明；（六）稅務(wù)機(jī)關(guān)要求的其他相關(guān)資料。

這里，我們通過(guò)2009年重慶的一個(gè)案例為大家作一解釋。

在該案例中，新加坡公司B全資控股新加坡公司C，C公司直接持有中國(guó)重慶合資企業(yè)D公司31.6%的股權(quán)。此時(shí)，實(shí)際上新加坡B公司通過(guò)特殊目的公司C公司間接持有境內(nèi)D公司31.6%的股權(quán)。2009年，新加坡B公司將其持有的新加坡C股權(quán)全部轉(zhuǎn)讓給中國(guó)境內(nèi)A公司。

從稅法來(lái)講，權(quán)益性投資資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得按照被投資企業(yè)所在地確定所得來(lái)源地。新加坡B公司轉(zhuǎn)讓的是新加坡C公司的股權(quán)，該所得不屬于來(lái)源于中國(guó)境內(nèi)所得，不需要在中國(guó)繳納企業(yè)所得稅。但是，重慶國(guó)稅局在審核這個(gè)案例后發(fā)現(xiàn)，B公司的實(shí)質(zhì)是轉(zhuǎn)讓境內(nèi)D公司的股權(quán)，境外C公司只是一個(gè)殼公司，其本身并不從事任何商業(yè)行為。最終，重慶國(guó)稅局經(jīng)請(qǐng)示國(guó)家稅務(wù)總局，否定了C公司的存在，根據(jù)我國(guó)稅法和中新協(xié)定的規(guī)定，就B公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得征收了98萬(wàn)元人民幣的預(yù)提所得稅。

重慶案例中的“透視”原則在698號(hào)文中得到了體現(xiàn)，即境外投資方（實(shí)際控制方）通過(guò)濫用組織形式等安排間接轉(zhuǎn)讓中國(guó)居民企業(yè)股權(quán)，且不具有合理的商業(yè)目的，規(guī)避企業(yè)所得稅納稅義務(wù)的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)層報(bào)稅務(wù)總局審核后可以按照經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)對(duì)該股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易重新定性，否定被用作稅收安排的境外控股公司的存在。但是，實(shí)際情況中好多跨國(guó)企業(yè)都是通過(guò)多層特殊目的公司投資境內(nèi)的。假設(shè)境外美國(guó)公司控股新加坡B公司，新加坡B公司控股開(kāi)曼C公司，C公司控股香港D公司，D公司持有境內(nèi)M公司股權(quán)，此時(shí)，美國(guó)公司就可以通過(guò)直接轉(zhuǎn)讓新加坡B公司股權(quán)的形式轉(zhuǎn)讓其間接持有的境內(nèi)M公司股權(quán)。越是復(fù)雜的持股結(jié)構(gòu)，稅務(wù)機(jī)關(guān)監(jiān)管的難度越大。像這種情況，如果境外美國(guó)公司不主動(dòng)來(lái)申報(bào)的話，中國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)發(fā)現(xiàn)的難度也很大。

考慮到實(shí)際情況的復(fù)雜性，698號(hào)文只是針對(duì)境外投資方（實(shí)際控制方）間接轉(zhuǎn)讓中國(guó)居民企業(yè)股權(quán)，如果被轉(zhuǎn)讓的境外控股公司符合如下特征的：（1）所在地實(shí)際稅負(fù)低于12.5%；（2）所在地對(duì)居民境外所得不征收企業(yè)所得稅，此時(shí)，非居民企業(yè)負(fù)有自股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同簽訂之日起30日內(nèi)向被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的中國(guó)居民企業(yè)所在地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)相關(guān)資料的義務(wù)。

申報(bào)義務(wù)只是有助于中國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)發(fā)現(xiàn)有避稅傾向的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為。因此，非居民企業(yè)提供的資料中要說(shuō)明的核心問(wèn)題就是設(shè)立的這些特殊目的公司的合理商業(yè)目的。但如何說(shuō)明合理商業(yè)目的實(shí)際是非常困難的。這就需要企業(yè)和稅務(wù)機(jī)關(guān)進(jìn)行溝通。

四、重申非居民股權(quán)轉(zhuǎn)讓的扣繳義務(wù)

根據(jù)國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于印發(fā)《非居民企業(yè)所得稅源泉扣繳管理暫行辦法》的通知（國(guó)稅發(fā)[2009]3號(hào)）的規(guī)定：扣繳義務(wù)人在每次向非居民企業(yè)支付或者到期應(yīng)支付本辦法第三條規(guī)定的所得時(shí)，應(yīng)從支付或者到期應(yīng)支付的款項(xiàng)中扣繳企業(yè)所得稅。本條所稱到期應(yīng)支付的款項(xiàng)，是指支付人按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則應(yīng)當(dāng)計(jì)入相關(guān)成本、費(fèi)用的應(yīng)付款項(xiàng)?？劾U義務(wù)人每次代扣代繳稅款時(shí)，應(yīng)當(dāng)向其主管稅務(wù)機(jī)關(guān)報(bào)送《中華人民共和國(guó)扣繳企業(yè)所得稅報(bào)告表》（以下簡(jiǎn)稱扣繳表）及相關(guān)資料，并自代扣之日起7日內(nèi)繳入國(guó)庫(kù)。

698號(hào)文進(jìn)一步重申，扣繳義務(wù)人未依法扣繳或者無(wú)法履行扣繳義務(wù)的，非居民企業(yè)應(yīng)自合同、協(xié)議約定的股權(quán)轉(zhuǎn)讓之日（如果轉(zhuǎn)讓方提前取得股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的，應(yīng)自實(shí)際取得股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入之日）起7日內(nèi)，到被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的中國(guó)居民企業(yè)所在地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)（負(fù)責(zé)該居民企業(yè)所得稅征管的稅務(wù)機(jī)關(guān)）申報(bào)繳納企業(yè)所得稅。非居民企業(yè)未按期如實(shí)申報(bào)的，依照稅收征管法有關(guān)規(guī)定處理。

對(duì)于股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易雙方為非居民企業(yè)且在境外交易的，3號(hào)文規(guī)定由取得所得的非居民企業(yè)自行或委托人向被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的境內(nèi)企業(yè)所在地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)申報(bào)納稅。被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的境內(nèi)企業(yè)應(yīng)協(xié)助稅務(wù)機(jī)關(guān)向非居民企業(yè)征繳稅款。如果非居民企業(yè)拒絕代扣稅款的，3號(hào)文規(guī)定扣繳義務(wù)人應(yīng)當(dāng)暫停支付相當(dāng)于非居民企業(yè)應(yīng)納稅款的款項(xiàng)，并在1日之內(nèi)向其主管稅務(wù)機(jī)關(guān)報(bào)告，并報(bào)送書(shū)面情況說(shuō)明。

關(guān)于扣繳義務(wù)以及享受協(xié)定優(yōu)惠待遇問(wèn)題，大家要參照國(guó)稅發(fā)[2009]3號(hào)的規(guī)定執(zhí)行。

五、非居民股權(quán)轉(zhuǎn)讓關(guān)聯(lián)交易審核加強(qiáng)

698號(hào)文規(guī)定：非居民企業(yè)向其關(guān)聯(lián)方轉(zhuǎn)讓中國(guó)居民企業(yè)股權(quán)，其轉(zhuǎn)讓價(jià)格不符合獨(dú)立交易原則而減少應(yīng)納稅所得額的，稅務(wù)機(jī)關(guān)有權(quán)按照合理方法進(jìn)行調(diào)整。境外投資方（實(shí)際控制方）同時(shí)轉(zhuǎn)讓境內(nèi)或境外多個(gè)控股公司股權(quán)的，被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的中國(guó)居民企業(yè)應(yīng)將整體轉(zhuǎn)讓合同和涉及本企業(yè)的分部合同提供給主管稅務(wù)機(jī)關(guān)。如果沒(méi)有分部合同的，被轉(zhuǎn)讓股權(quán)的中國(guó)居民企業(yè)應(yīng)向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提供被整體轉(zhuǎn)讓的各個(gè)控股公司的詳細(xì)資料，準(zhǔn)確劃分境內(nèi)被轉(zhuǎn)讓企業(yè)的轉(zhuǎn)讓價(jià)格。如果不能準(zhǔn)確劃分的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)有權(quán)選擇合理的方法對(duì)轉(zhuǎn)讓價(jià)格進(jìn)行調(diào)整。具體調(diào)整原則和調(diào)整方法應(yīng)參考國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于印發(fā)《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法（試行）》的通知（國(guó)稅發(fā)[2009]2號(hào)）。

六、特殊性重組股權(quán)轉(zhuǎn)讓可以享受優(yōu)惠

698號(hào)文規(guī)定：非居民企業(yè)取得股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，符合財(cái)稅[2009]59號(hào)文件規(guī)定的特殊性重組條件并選擇特殊性稅務(wù)處理的，應(yīng)向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提交書(shū)面?zhèn)浒纲Y料，證明其符合特殊性重組規(guī)定的條件，并經(jīng)省級(jí)稅務(wù)機(jī)關(guān)核準(zhǔn)。

第4篇

納稅籌劃是一項(xiàng)綜合復(fù)雜的系統(tǒng)工程，牽一發(fā)而動(dòng)全身，稍有不慎還會(huì)觸犯法律。以下案例充分體現(xiàn)了這一點(diǎn)。此案涉及的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)項(xiàng)目有：方某的債轉(zhuǎn)股、兩次股權(quán)交易及債務(wù)重組等，涉及的當(dāng)事人有五個(gè)：自然人方某、企業(yè)甲、日方企業(yè)乙、日方企業(yè)丙、合資企業(yè)A，本文就以上各當(dāng)事人的企業(yè)所得稅和個(gè)人所得稅進(jìn)行分析，其他稅費(fèi)，如印花稅等忽略不計(jì)。

甲企業(yè)原是獨(dú)資內(nèi)資企業(yè)，2003年11月方某以300萬(wàn)元的債權(quán)取得該企業(yè)28％的股權(quán)。10年前，甲企業(yè)將其主要資產(chǎn)作為投資，與一個(gè)日方企業(yè)乙組建了中外合資企業(yè)A，A企業(yè)注冊(cè)資本6500萬(wàn)元，其中中方企業(yè)甲擁有50.7％的股份(約3300萬(wàn))，日方企業(yè)乙擁有49.3％的股份(約3200萬(wàn)元)。

中外合資企業(yè)A經(jīng)過(guò)10年的經(jīng)營(yíng)嚴(yán)重虧損，所有者權(quán)益僅剩1000多萬(wàn)元(其中資本公積金900萬(wàn)元)，現(xiàn)合資企業(yè)A進(jìn)行了以下股權(quán)重組：

1、日方股東乙將其持有的企業(yè)A49.3％的股份，以18日元(折合人民幣1.26元)的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給企業(yè)甲，甲因此持有了合資企業(yè)A的全部股份，乙退出了A，A的法律性質(zhì)轉(zhuǎn)變?yōu)槿Y內(nèi)資企業(yè)。

2、乙退出后，甲將其持有A的25％的股份，以25萬(wàn)日元(折合人民幣1.75萬(wàn)元)的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給另一日方企業(yè)丙，同時(shí)丙放棄了對(duì)合資企業(yè))4000萬(wàn)元人民幣的債權(quán)，這樣A的法律性質(zhì)依然是中外合資企業(yè)。

稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)企業(yè)甲的稽查認(rèn)為，甲以25萬(wàn)日元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓其持有的合資企業(yè)A25％的股權(quán)，價(jià)格極度偏低，是有意識(shí)的規(guī)避股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，因此應(yīng)當(dāng)予以納稅調(diào)整，并同時(shí)提出方某個(gè)人也應(yīng)該繳納個(gè)人所得稅，對(duì)方某的應(yīng)納個(gè)人所得稅額作了如下調(diào)整計(jì)算：

方某的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入是根據(jù)合資企業(yè)A的資產(chǎn)狀況推算出來(lái)的?，F(xiàn)A資產(chǎn)負(fù)債表的狀況是：資產(chǎn)總計(jì)7690萬(wàn)元；負(fù)債2199萬(wàn)元；所有者權(quán)益5491萬(wàn)元，企業(yè)甲25％的股權(quán)的公允價(jià)值應(yīng)當(dāng)是(5491×25％)1372.75萬(wàn)元，減去實(shí)際收到的轉(zhuǎn)讓收入1.75萬(wàn)元，轉(zhuǎn)讓股權(quán)少申報(bào)收入為1371萬(wàn)元。方某擁有企業(yè)甲28％的股權(quán)，因此方某的轉(zhuǎn)讓收入應(yīng)該為(1371×28％)383.88萬(wàn)元。

方某的股權(quán)轉(zhuǎn)讓成本是根據(jù)其取得股權(quán)的原始投資成本推算出來(lái)的。方某取得28％股權(quán)的初始投資成本是300萬(wàn)元，以此首先推算出企業(yè)甲對(duì)企業(yè)A的原始投資總額的公允價(jià)值為(300÷28％)1071萬(wàn)元。企業(yè)甲以18日元(折合人民幣1.26元)的價(jià)格，購(gòu)買(mǎi)了日方股東乙持有的合資企業(yè)A49.3％的股份后，人民幣1.26元價(jià)值可以忽略不計(jì)，企業(yè)甲的原始投資成本仍然是1071萬(wàn)元，甲轉(zhuǎn)讓其持有的企業(yè)A25％的股權(quán)成本為(1071×25％)268萬(wàn)元，相應(yīng)的方某轉(zhuǎn)讓股權(quán)的成本為(268×28％)75萬(wàn)元。

稅務(wù)稽查機(jī)關(guān)認(rèn)為方某應(yīng)繳納股權(quán)轉(zhuǎn)讓個(gè)人所得稅為(383.88萬(wàn)元－75萬(wàn)元)×20％＝61.75萬(wàn)元。

案情原始狀況分析

對(duì)方某提供的情況進(jìn)一步分析后，對(duì)整個(gè)案件又進(jìn)一步得出以下情況：

1、企業(yè)甲將其全部資產(chǎn)投資合資企業(yè)A后，雖然不從事生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)了，但作為“空殼法人”依然存在，其作為中外合資企業(yè)A的投資主體，依然保持獨(dú)立法人的法律地位。

2、根據(jù)方某300萬(wàn)元的債權(quán)取得企業(yè)甲28％的股權(quán)得知，2003年11月份企業(yè)甲的全部財(cái)產(chǎn)的公允價(jià)值為1071萬(wàn)元。

3、根據(jù)合資企業(yè)A被稽查時(shí)的資產(chǎn)負(fù)債表情況，我們推出兩次股權(quán)交易及債務(wù)重組前A的資產(chǎn)負(fù)債表為：資產(chǎn)總計(jì)7690萬(wàn)元；負(fù)債6199萬(wàn)元；所有者權(quán)益1491萬(wàn)元(其中：注冊(cè)資本6500萬(wàn)元；資本公積金900萬(wàn)元；累計(jì)虧損5909萬(wàn)元)。

4、根據(jù)合資企業(yè)A被稽查時(shí)的資產(chǎn)負(fù)債表情況，可推出兩次股權(quán)交易及債務(wù)重組中，中外合資企業(yè)A的財(cái)務(wù)處理狀況。

(1)企業(yè)甲與日方股東乙之間的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，只是引起合資企業(yè)A的股權(quán)結(jié)構(gòu)變動(dòng)及企業(yè)性質(zhì)的變化，其資產(chǎn)負(fù)債表不發(fā)生變化。

(2)合資企業(yè)A的日方股東丙以25萬(wàn)日元(折合人民幣1.75萬(wàn)元)的價(jià)格從企業(yè)甲手中購(gòu)買(mǎi)了合資企業(yè)A25％的股權(quán)，并同時(shí)放棄4000萬(wàn)元的債權(quán)后，經(jīng)工商變更登記后日方企業(yè)丙成為合資企業(yè)的股東，財(cái)務(wù)部門(mén)對(duì)這項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的賬務(wù)處理方法有兩種?；蛞罁?jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則一債務(wù)重組》(1998年制定，2001年修訂)和《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》進(jìn)行賬務(wù)處理；或根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)－債務(wù)重組》(2006年修訂的新準(zhǔn)則)處理。但A不是上市公司，2006年修訂的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要求上市公司自2007年1月1日?qǐng)?zhí)行，鼓勵(lì)其他企業(yè)執(zhí)行，因此A有權(quán)選擇對(duì)其有利的第一種賬務(wù)處理方式。兩種賬務(wù)處理方式如下：

①第一種：

借：應(yīng)付賬款一日方企業(yè)丙4000萬(wàn)元

貸：資本公積金一債務(wù)重組收入4000萬(wàn)元

當(dāng)月末A的資產(chǎn)負(fù)債表是：

資產(chǎn)總計(jì)7690萬(wàn)元；負(fù)債2199萬(wàn)元；所有者權(quán)益5491萬(wàn)元(注冊(cè)資本6500萬(wàn)，資本公積金4900萬(wàn)元，累計(jì)虧損5909萬(wàn)元)。

②第二種：

借：應(yīng)付賬款一日方企業(yè)丙4000萬(wàn)元

貸：營(yíng)業(yè)外收入一債務(wù)重組收入4000萬(wàn)元

當(dāng)月末A企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表是：

資產(chǎn)總計(jì)7690萬(wàn)元；負(fù)債2199萬(wàn)元；所有者權(quán)益5491萬(wàn)元(注冊(cè)資本6500萬(wàn)，資本公積金900萬(wàn)元，累計(jì)虧損5909萬(wàn)元，當(dāng)月利潤(rùn)4000萬(wàn)元)。

5、稅務(wù)稽查機(jī)關(guān)對(duì)甲的納稅調(diào)整：

(1)甲以18日元(折合人民幣1.26元)的價(jià)格，購(gòu)買(mǎi)了日方股東乙49.3％的股份，1.26元的金額只是一個(gè)象征性的轉(zhuǎn)讓價(jià)格，只是為了證明股權(quán)轉(zhuǎn)讓是一個(gè)買(mǎi)賣(mài)法律關(guān)系，其價(jià)值微乎其微，可以忽略不計(jì)。估計(jì)甲企業(yè)自身沒(méi)有任何資金，乙是A的股東，依法不能動(dòng)用A的資金來(lái)購(gòu)買(mǎi)乙的股份，乙放棄股權(quán)后獲得了什么補(bǔ)償不得而知。

(2)根據(jù)甲轉(zhuǎn)讓25％股權(quán)時(shí)A的資產(chǎn)負(fù)債表的所有者權(quán)益為5491萬(wàn)元，推算出A25％股權(quán)的公允價(jià)值為5491×25％=1372.75萬(wàn)元，減去實(shí)際支付價(jià)格1.75萬(wàn)元，轉(zhuǎn)讓股權(quán)少申報(bào)收入為1371萬(wàn)元。

(3)推算甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)成本，2001年方某的300萬(wàn)元債權(quán)轉(zhuǎn)為甲28％的股權(quán)，由此推算出甲的全部原始投資成本為300÷28％=1071萬(wàn)元，25％的股權(quán)成本為1071×25％=267.75萬(wàn)元。

(4)甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)所得應(yīng)繳納企業(yè)所得稅為(1372.75－267.75)×

33％=364.65萬(wàn)元。

各方當(dāng)事人的稅務(wù)法律分析

(一)日方企業(yè)乙的稅務(wù)分析

日方企業(yè)乙將其持有的合資企業(yè)A49.3％的股份，以18日元(折合人民幣1.26元)的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給中方企業(yè)甲，由于轉(zhuǎn)讓價(jià)格遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于其初始的3200萬(wàn)元的投資，沒(méi)有轉(zhuǎn)讓股權(quán)所得，根據(jù)(《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于外商投資企業(yè)和外國(guó)企業(yè)轉(zhuǎn)讓股權(quán)所得稅處理問(wèn)題的通知》(國(guó)稅函[1997]207號(hào))文件的規(guī)定，日方企業(yè)乙不計(jì)征企業(yè)所得稅，因此甲也毋須代扣代繳預(yù)提所得稅。

(二)日方企業(yè)丙的稅務(wù)分析

日方企業(yè)丙在購(gòu)買(mǎi)中外合資企業(yè)A25％的股份前，其僅僅是中外合資企業(yè)A的債權(quán)人，對(duì)中國(guó)只承擔(dān)債權(quán)利息所得的法定納稅義務(wù)，在債轉(zhuǎn)股的交易中，其不存在所得稅的納稅義務(wù)。

(三)中外合資企業(yè)A

A是股權(quán)交易的對(duì)象而不是股權(quán)轉(zhuǎn)讓當(dāng)事人，是債務(wù)重組的當(dāng)事人，因此A不是股權(quán)交易的納稅人，而是債務(wù)重組的納稅人。A債務(wù)重組收入的納稅義務(wù)分析如下：

A在兩種賬務(wù)處理方法下的稅務(wù)分析：

(1)第一種賬務(wù)處理方法下的納稅義務(wù)：因?yàn)?000萬(wàn)元的債務(wù)重組收入計(jì)入了資本公積金，A沒(méi)有所得額，因此沒(méi)有所得稅納稅義務(wù)。

(2)第二種賬務(wù)處理方法下的稅務(wù)：A將4000萬(wàn)元債務(wù)重組收入計(jì)入“營(yíng)業(yè)外收入”，月末結(jié)轉(zhuǎn)入A當(dāng)期的利潤(rùn)總額，如果A的5909萬(wàn)元虧損是在法定的彌補(bǔ)期內(nèi)，當(dāng)期實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)，首先可以用于彌補(bǔ)虧損，如果A公司的虧損已經(jīng)過(guò)了法定的五年彌補(bǔ)虧損期限且已經(jīng)享受完“兩免三減半”的稅收優(yōu)惠政策，彌補(bǔ)虧損后的利潤(rùn)應(yīng)當(dāng)按照稅法的規(guī)定繳納相應(yīng)的企業(yè)所得稅。

(3)A采用第一種賬務(wù)處理方法是否違反稅法：

企業(yè)所得稅暫行條例規(guī)定，企業(yè)的會(huì)計(jì)處理辦法與稅法規(guī)定不相符合，在計(jì)算應(yīng)納稅額時(shí)以稅法規(guī)定為準(zhǔn)。關(guān)于企業(yè)債務(wù)重組收入，稅法方面相關(guān)法律文件有以下幾條，我們分別對(duì)照適用后會(huì)發(fā)現(xiàn)這里存在著稅法上的漏洞。

①《企業(yè)債務(wù)重組業(yè)務(wù)所得稅處理辦法》(國(guó)家稅務(wù)總局令第6號(hào))(2003年1月23日)，該辦法第六條規(guī)定：“債務(wù)重組業(yè)務(wù)中債權(quán)人對(duì)債務(wù)人的讓步，包括以低于債務(wù)計(jì)稅成本的現(xiàn)金、非現(xiàn)金資產(chǎn)償還債務(wù)等，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的計(jì)稅成本與支付的現(xiàn)金金額或者非現(xiàn)金資產(chǎn)的公允價(jià)值的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組所得，計(jì)入企業(yè)當(dāng)期的應(yīng)納稅所得額中，”將此文件對(duì)照A企業(yè)，問(wèn)題是該文件的適用對(duì)象是內(nèi)資企業(yè)。

②國(guó)家稅務(wù)總局《關(guān)于外商投資企業(yè)合并、分立、股權(quán)重組、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等重組業(yè)務(wù)所得稅處理的暫行規(guī)定》(國(guó)稅發(fā)[1997]071號(hào))，該文件很具體的規(guī)定了外商投資企業(yè)在合并、分立、股權(quán)重組、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓法律行為的所得稅處理辦法，但問(wèn)題是其中沒(méi)有關(guān)于外商投資企業(yè)債務(wù)重組后所得稅如何計(jì)征的規(guī)定。

由于稅法在這里存在漏洞，因此A采用了第一種賬務(wù)處理方法，不需繳納債務(wù)重組收入的企業(yè)所得稅且現(xiàn)行稅法無(wú)法調(diào)整。

(四)自然人方某的稅務(wù)分析

方某是甲的股東，是甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)的最終受益者，但是稅務(wù)機(jī)關(guān)要求方某繳納個(gè)人所得稅是不恰當(dāng)?shù)?，理由是?/p>

甲雖然是“空殼法人”，但作為A的投資主體，是A利潤(rùn)的享有者和虧損的承擔(dān)者。本案中，甲轉(zhuǎn)讓其持有A25％的股權(quán)行為是甲法人主體權(quán)利的行使。方某是甲的股東，不是A的股東，甲轉(zhuǎn)讓其擁有A25％的股權(quán)，方某擁有甲28％的股權(quán)并沒(méi)有發(fā)生變化，方某無(wú)權(quán)直接主張甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)的所得，只能等待甲年終利潤(rùn)分配后，方某才享有股利、紅利的分配權(quán)，并依法履行個(gè)人所得的納稅義務(wù)。稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)方某應(yīng)納個(gè)人所得稅所進(jìn)行的價(jià)格調(diào)整，收入、成本的計(jì)算都很有道理，但是忽略了方某的納稅主體資格的法律問(wèn)題，方某不是甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)所得的納稅義務(wù)人。

最終稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)可了方某的辯解，沒(méi)有征收方某關(guān)于轉(zhuǎn)讓股權(quán)的個(gè)人所得稅。

(五)中方企業(yè)甲的稅務(wù)分析

這是個(gè)比較復(fù)雜的問(wèn)題，甲將25％的股份以25萬(wàn)日元(折合人民幣1.75萬(wàn)元)的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給日方企業(yè)丙，根據(jù)《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)股權(quán)投資業(yè)務(wù)若干所得稅問(wèn)題的通知》(國(guó)稅發(fā)[2000]118號(hào))的規(guī)定，甲應(yīng)當(dāng)對(duì)轉(zhuǎn)讓所得．繳納企業(yè)所得稅，下面我們來(lái)分析計(jì)算甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)應(yīng)當(dāng)履行的企業(yè)所得稅的納稅義務(wù)及稅務(wù)稽查的調(diào)整是否有道理：

1、甲股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的確認(rèn)

以下兩個(gè)數(shù)值該確認(rèn)哪一個(gè)：

(1)25萬(wàn)日元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓收入(折合人民幣1.75萬(wàn)元)；

(2)稅務(wù)機(jī)關(guān)按照A股權(quán)轉(zhuǎn)讓當(dāng)月的所有者權(quán)益進(jìn)行納稅調(diào)整后計(jì)算出1372.75萬(wàn)元。

采用哪一個(gè)數(shù)值的法律判斷：25萬(wàn)日元(折合人民幣1.75萬(wàn)元)的價(jià)格轉(zhuǎn)讓25％的股權(quán)，價(jià)格明顯偏低，稅務(wù)機(jī)關(guān)依照《中華人民共和國(guó)稅收征收管理法》第三十六條的規(guī)定予以合理調(diào)整是合法的。

2、甲股權(quán)轉(zhuǎn)讓成本的確認(rèn)

以下兩個(gè)數(shù)值該確認(rèn)哪一個(gè)：

(1)甲在與乙組建A的時(shí)候，經(jīng)資產(chǎn)評(píng)估后的原始投資為3300萬(wàn)元，其25％股權(quán)轉(zhuǎn)讓的原始成本應(yīng)該為3300×25％=825萬(wàn)元。

(2)稅務(wù)機(jī)關(guān)根據(jù)方某300萬(wàn)元的債權(quán)折合28％的股份，推算出甲的初始全部資產(chǎn)原值為1071萬(wàn)元，25％股權(quán)轉(zhuǎn)讓的原始成本為1071×25％=267.75萬(wàn)元。

(3)兩個(gè)數(shù)值該采用哪一個(gè)分析判斷：

①判斷標(biāo)準(zhǔn)的文件也有兩個(gè)：

A《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估增值有關(guān)所得稅處理問(wèn)題的通知》[財(cái)稅[1997]77號(hào)]，納稅人以非現(xiàn)金的實(shí)物資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)對(duì)外投資，投資時(shí)發(fā)生的資產(chǎn)評(píng)估凈增值，不計(jì)入應(yīng)納稅所得額，不繳納企業(yè)所得稅，待到中途或到期轉(zhuǎn)讓、收回該項(xiàng)資產(chǎn)時(shí)，將轉(zhuǎn)讓或收回該項(xiàng)投資所取得的收入與該實(shí)物資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)投出時(shí)原賬面價(jià)值的差額計(jì)入應(yīng)納稅所得額，依法繳納企業(yè)所得稅。

B《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)股權(quán)投資業(yè)務(wù)若干所得稅問(wèn)題的通知》(國(guó)稅發(fā)[2000]118號(hào))，納稅人在投資與轉(zhuǎn)讓投資兩個(gè)時(shí)段都需要計(jì)算繳納企業(yè)所得稅。

首先，納稅人以經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的非貨幣性資產(chǎn)對(duì)外投資時(shí)，應(yīng)在投資交易發(fā)生時(shí)，將其分解為按公允價(jià)值銷售有關(guān)非貨幣性資產(chǎn)和投資兩項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行所得稅處理，并按規(guī)定計(jì)算確認(rèn)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或損失。

其次，企業(yè)股權(quán)投資收回、轉(zhuǎn)讓或清算處置時(shí)，股權(quán)投資的收入減除股權(quán)投資成本后的余額，并入企業(yè)的應(yīng)納稅所得額，依法繳納企業(yè)所得稅，而發(fā)生的股權(quán)投資損失，可以在稅前扣除，但每一納稅年度扣除的股權(quán)投資損失，不得超過(guò)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的股權(quán)投資收益和投資轉(zhuǎn)讓所得，超過(guò)部分可無(wú)限期向以后納稅年度結(jié)轉(zhuǎn)扣除。

②兩個(gè)文件的不同點(diǎn)及其法律適用：

兩個(gè)文件的不同點(diǎn)主要體現(xiàn)在投資時(shí)是否

繳納企業(yè)所得稅方面，如果甲在投資時(shí)按照評(píng)估價(jià)入賬并繳納了評(píng)估增值的企業(yè)所得稅，那么甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)的成本就應(yīng)當(dāng)以評(píng)估價(jià)值的3300萬(wàn)元作為依據(jù)，反之則應(yīng)當(dāng)按照投資財(cái)產(chǎn)評(píng)估前的原始價(jià)值1071萬(wàn)元作為轉(zhuǎn)讓股權(quán)的成本依據(jù)。由于甲投資組建A的時(shí)間早于(國(guó)稅發(fā)[2000]118號(hào))文件的，因此甲投資時(shí)經(jīng)資產(chǎn)評(píng)估的3300萬(wàn)元作為對(duì)A的投資額，其資增值額不可能繳納(國(guó)稅發(fā)[2000]118號(hào))文件規(guī)定的因?yàn)橥顿Y交易而發(fā)生的企業(yè)所得稅，因此甲25％股權(quán)的初始投資成本應(yīng)當(dāng)是267.75萬(wàn)元，即稅務(wù)機(jī)關(guān)的調(diào)整是合法的。

3、企業(yè)甲股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅的計(jì)算繳納

依據(jù)《中華人民共和國(guó)稅收征收管理法》和[財(cái)稅[19971 77號(hào)]文件的規(guī)定，稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)甲所作的納稅調(diào)整是合理的，因此甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)應(yīng)納企業(yè)所得稅為364.65萬(wàn)元。

案中納稅籌劃的評(píng)價(jià)

通過(guò)案件分析我們看到，此案中雖然涉及的當(dāng)事人較多，涉及的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)項(xiàng)目較多，但實(shí)際上經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的操縱者是企業(yè)甲，且由于甲僅僅是一個(gè)“空殼法人”，因此甲的實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)對(duì)象一直是企業(yè)A，所以其稅務(wù)安排一直是站在企業(yè)A的角度進(jìn)行的。

(一)合資企業(yè)A納稅籌劃的高明之處

分析案件各方當(dāng)事人的納稅義務(wù)我們看到，現(xiàn)行稅法關(guān)于中外合資企業(yè)在債務(wù)重組所得的納稅方面存在漏洞，因?yàn)椋?1)《企業(yè)債務(wù)重組業(yè)務(wù)所得稅處理辦法》(國(guó)家稅務(wù)總局令第6號(hào))(2003年1月23日)的適用對(duì)象是內(nèi)資企業(yè)；(2)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)――債務(wù)重組》(2006年2月修訂)生效的時(shí)間與實(shí)施范圍不包含沒(méi)有上市的合資企業(yè)；(3)《關(guān)于外商投資企業(yè)合并、分立、股權(quán)重組、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等重組業(yè)務(wù)所得稅處理的暫行規(guī)定》(國(guó)稅發(fā)[1997]071號(hào))文件中沒(méi)有關(guān)于外商投資企業(yè)債務(wù)重組的所得稅如何計(jì)征的規(guī)定。合資企業(yè)A納稅籌劃的高明之處在于利用這里的漏洞，將4000萬(wàn)元的債務(wù)重組收入計(jì)入了資本公積金，規(guī)避了債務(wù)重組的4000萬(wàn)元所得的稅納義務(wù)。

(二)合資企業(yè)A納稅籌劃的疏漏之處

1、沒(méi)有窮盡所有可能的稅務(wù)、法律風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)A實(shí)施的一系列法律行為事先經(jīng)過(guò)了認(rèn)真的籌劃安排，但其籌劃安排的角度是只考慮了企業(yè)A一方，雖然企業(yè)A的實(shí)際操縱者是A的控股人企業(yè)甲，但他們卻忽視了企業(yè)甲及其他參與人的潛在風(fēng)險(xiǎn)分析把握。

2、忽視了稅務(wù)機(jī)關(guān)的納稅調(diào)整權(quán)。企業(yè)甲采用很低的價(jià)格轉(zhuǎn)讓股權(quán)，是為了證明其股權(quán)轉(zhuǎn)讓是買(mǎi)賣(mài)法律關(guān)系而排除其他法律關(guān)系，為了規(guī)避轉(zhuǎn)讓所得稅。但是轉(zhuǎn)讓價(jià)明顯偏低，即使不考慮丙放棄40130萬(wàn)元債權(quán)后A凈資產(chǎn)增加的因素，單就A自身的資產(chǎn)狀況來(lái)看，轉(zhuǎn)讓股權(quán)時(shí)A的所有者權(quán)益還有1491萬(wàn)元。因此，日方企業(yè)乙49.3％的股份的公允價(jià)值應(yīng)該是735萬(wàn)元，企業(yè)甲25％的股份的公允價(jià)值應(yīng)該是373萬(wàn)元，但是卻分別按照18日元(折合人民幣1.26元)．的價(jià)格和25萬(wàn)日元(折合人民幣1.75萬(wàn)元)的價(jià)格進(jìn)行了交易。股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格的確定是股權(quán)所有人依法行使其財(cái)產(chǎn)處分權(quán)，但不能忽略與之相關(guān)聯(lián)的其他法律關(guān)系的存在，此案卻忽略了法律賦予稅務(wù)機(jī)關(guān)的價(jià)格調(diào)整權(quán)。

3、債務(wù)重組的時(shí)間安排不當(dāng)。合資企業(yè)A4000萬(wàn)元債務(wù)重組收入是造成企業(yè)甲被調(diào)整繳納364萬(wàn)元所得稅的主要稅基，如果安排恰當(dāng)，這364萬(wàn)元的稅款是可以避免的。我們分析如下：

企業(yè)A在接受4000萬(wàn)元債務(wù)重組收入前，A的累計(jì)虧損為5909萬(wàn)元，所有者權(quán)益僅剩1491萬(wàn)元，此時(shí)其25％股權(quán)的公允價(jià)值也只有372.75萬(wàn)元(1491×25％)，比企業(yè)甲初始25％的投資成本267.75萬(wàn)元(稅務(wù)機(jī)關(guān)的調(diào)整數(shù)額)只高出了105萬(wàn)元，按此股權(quán)價(jià)值計(jì)算轉(zhuǎn)讓股權(quán)所得的稅額，僅僅是34.65萬(wàn)元(105×33％)。當(dāng)A接受4000萬(wàn)元債權(quán)后，A的股東權(quán)益增加到5491萬(wàn)元，25％股權(quán)的公允價(jià)值也隨之增加到1372.75萬(wàn)元，按此股權(quán)價(jià)值計(jì)算轉(zhuǎn)讓股權(quán)的應(yīng)納稅額，就達(dá)到(1372.75－267.75)×33％=364.65萬(wàn)元，多了330萬(wàn)元(364.65－34.65)。

因此，如果在進(jìn)行籌劃安排時(shí)將債務(wù)重組的時(shí)間從股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后向后推一段時(shí)間(最好跨年度)，就可以避免多產(chǎn)生的330萬(wàn)元的應(yīng)納稅義務(wù)。

但是需要注意的是：假如A企業(yè)推遲了債務(wù)重組的時(shí)間，必將產(chǎn)生新的法律關(guān)系。因?yàn)樵瓉?lái)甲以很低的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給丙25％的股權(quán)是以丙放棄4000萬(wàn)元的債權(quán)為前提條件，推遲債務(wù)重組時(shí)間將原來(lái)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓并債務(wù)重組的法律行為拆分成了兩個(gè)法律行為，因此甲需要重新審查設(shè)定以下風(fēng)險(xiǎn)防范措施。

1、甲轉(zhuǎn)讓股權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)。若只進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓，甲與丙的權(quán)利義務(wù)是不平等的，此時(shí)A的所有者權(quán)益雖然只有1491萬(wàn)元，但25％的股權(quán)價(jià)值也是372.75萬(wàn)元，以25萬(wàn)日元(折合人民幣1.75萬(wàn)元)的對(duì)價(jià)轉(zhuǎn)讓股權(quán)，顯然是不公平的交易。同時(shí)，從丙獲得25％的股權(quán)后到其放棄債權(quán)之前這段時(shí)間，甲在A的財(cái)產(chǎn)權(quán)益價(jià)值也只有1118萬(wàn)元，丙的25％股權(quán)加上4000萬(wàn)元的債權(quán)，將成為A的實(shí)際控制人。

2、丙在約定的時(shí)間內(nèi)不履行放棄債權(quán)承諾的風(fēng)險(xiǎn)。

第5篇

不僅如此，圍繞著外商投資企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅的爭(zhēng)議還提出了深層次的稅法理論問(wèn)題，例如，應(yīng)當(dāng)如何理解并適用股權(quán)轉(zhuǎn)讓的所得稅規(guī)則，是否應(yīng)當(dāng)在判斷應(yīng)稅交易時(shí)貫徹“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則；現(xiàn)行的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得確認(rèn)規(guī)則本身是否存在瑕疵，等等。

從這個(gè)意義上說(shuō)，由楊文所引發(fā)的外商股權(quán)轉(zhuǎn)讓爭(zhēng)議，提供了一個(gè)理想的視角來(lái)透視我國(guó)股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易的形式與實(shí)質(zhì)，并進(jìn)一步檢討股權(quán)轉(zhuǎn)讓課稅規(guī)則本身。

案例之爭(zhēng)：三種不同的分析徑路

為分析之便，筆者將案情簡(jiǎn)要概述如下：

A 出資80 萬(wàn)元設(shè)立甲企業(yè)，擁有100% 的股權(quán)。經(jīng)營(yíng)一段時(shí)期后，甲企業(yè)的所有者權(quán)益為90 萬(wàn)元，其中，實(shí)收資本80 萬(wàn)元，盈余公積5 萬(wàn)元，未分配利潤(rùn)5 萬(wàn)元。然后，A 將甲企業(yè)的全部股權(quán)作價(jià)100 萬(wàn)元轉(zhuǎn)讓給B.B 馬上將該股權(quán)作價(jià)110 萬(wàn)元轉(zhuǎn)讓給C.對(duì)于上述兩起股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易中應(yīng)稅所得的確定，至少有三種不同的分析徑路：

第一，基于常識(shí)判斷，A 與B進(jìn)行的轉(zhuǎn)讓是不同的交易。B 做了一筆股權(quán)的轉(zhuǎn)手買(mǎi)賣(mài)，100 萬(wàn)元買(mǎi)進(jìn)隨即110 萬(wàn)元賣(mài)出，處置股權(quán)的收益為10 萬(wàn)元。這是一筆最純粹不過(guò)的財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得，理應(yīng)全額計(jì)入B 的應(yīng)稅收入中納稅。相反，A 作為原始股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)，轉(zhuǎn)讓差價(jià)20 萬(wàn)元（100-80）不全是股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，而是包含了一部分投資積累收益，應(yīng)分別適用相關(guān)的稅法規(guī)則。

第二，楊文的處理方式。楊文依據(jù)《關(guān)于外商投資企業(yè)合并、分立、股權(quán)重組、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等重組業(yè)務(wù)所得稅處理的暫行規(guī)定》（國(guó)稅發(fā)[1997]71 號(hào)，以下簡(jiǎn)稱“71號(hào)文”）的有關(guān)規(guī)定：“股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓人就轉(zhuǎn)讓的股權(quán)所收取的包括現(xiàn)金、非貨幣資產(chǎn)或者權(quán)益等形式的金額；如被持股企業(yè)有未分配利潤(rùn)或稅后提存的各項(xiàng)基金等股東留存收益的，股權(quán)轉(zhuǎn)讓人隨轉(zhuǎn)讓股權(quán)一并轉(zhuǎn)讓該股東留存收益權(quán)的金額（ 以不超過(guò)被持股企業(yè)賬面分屬為股權(quán)轉(zhuǎn)讓人的實(shí)有金額為限），屬于該股權(quán)轉(zhuǎn)讓人的投資收益額，不計(jì)為股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)”，對(duì)兩個(gè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易進(jìn)行了相同的稅務(wù)處理：從A、B 各自的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)中扣除相當(dāng)于甲企業(yè)保留盈余部分的10 萬(wàn)元（這是免稅的股權(quán)投資收益），剩余的轉(zhuǎn)讓價(jià)與成本價(jià)的差額作為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益，由此得到的結(jié)果是B 的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益為0，即沒(méi)有應(yīng)稅所得。這一稅務(wù)處理顯然與常識(shí)相悖。

第三，李文的處理方式。李文不同意楊文的意見(jiàn)，認(rèn)為B 有股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益10 萬(wàn)元，甲企業(yè)保留盈余部分10 萬(wàn)元屬于B 的長(zhǎng)期股權(quán)投資的投資成本，而不能確認(rèn)為B 的投資收益。這一結(jié)論，與常識(shí)理解是一致的。但是，李文用來(lái)反駁的依據(jù)是對(duì)兩項(xiàng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易進(jìn)行的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)處理程序，它無(wú)法解釋楊文所依據(jù)的稅法規(guī)則。而且在稅務(wù)會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)逐漸分離趨勢(shì)下，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)程序更難以成為稅法上確認(rèn)應(yīng)稅所得的依據(jù)。

所有的討論還必須回到稅法本身來(lái)，因?yàn)闂钗膶?duì)B 股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易的稅務(wù)處理至少?gòu)谋砻嫔峡捶犀F(xiàn)行稅法71 號(hào)文—— B 在轉(zhuǎn)讓股權(quán)前也享有甲企業(yè)的留存收益部分。然而，楊文適用71 號(hào)文而得出的最終結(jié)果，與基于常識(shí)對(duì)B 的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為的判斷始終存在著無(wú)法調(diào)和的沖突。那么，究竟是楊文對(duì)7 1 號(hào)文的理解有偏差，還是71 號(hào)文本身有問(wèn)題？

怎樣理解71 號(hào)文：稅法規(guī)則的立法目的與意義

一般來(lái)說(shuō)，股權(quán)投資通常獲得兩種收益，一種是投資人在持股期間作為股東從被投資企業(yè)分得的股息紅利，即“持有收益”。另一種是投資人最終轉(zhuǎn)讓或處置股權(quán)時(shí)，因轉(zhuǎn)讓收入高于取得股權(quán)的成本所獲得的收益，即“處置收益”。我國(guó)稅法采取了不同的處理原則：（1）對(duì)于股息（利潤(rùn)）所得，投資方如果是外商投資企業(yè)，可以享受免稅待遇（參見(jiàn)《外商投資企業(yè)和外國(guó)企業(yè)所得稅法》第19 條，《實(shí)施細(xì)則》第18 條）；如果是內(nèi)資企業(yè)，則適用抵免規(guī)則（參見(jiàn)《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)股權(quán)投資業(yè)務(wù)若干所得稅問(wèn)題的通知》國(guó)稅發(fā)〔2000〕118 號(hào)）。（2）對(duì)于財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得，則需要全額計(jì)入投資方的應(yīng)稅收入，繳納企業(yè)所得稅。區(qū)別處理的目的在于避免重復(fù)征稅，因?yàn)楣上⑸弦呀?jīng)承擔(dān)了被投資企業(yè)一層的企業(yè)所得稅，不宜再在投資方這一層重復(fù)征稅，而財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得則只有轉(zhuǎn)讓人這一級(jí)的所得稅。

雖然股權(quán)的“持有收益”與“處置收益”看起來(lái)界限很分明，但二者其實(shí)是有交叉的，體現(xiàn)在股權(quán)“處置收益”中很可能包含著一部分股息性質(zhì)的所得。它對(duì)應(yīng)于投資人在轉(zhuǎn)讓股權(quán)前應(yīng)分享的被投資企業(yè)的累計(jì)盈余公積與累計(jì)未分配利潤(rùn)。如果被投資企業(yè)事先將這些保留盈利全部分配給股權(quán)持有人，它們屬于股息所得，可以享受免稅或抵免的待遇。如果被投資企業(yè)不分配，這些留存盈余就會(huì)導(dǎo)致股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格增高，（注：這里隱含的一個(gè)假設(shè)是股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)與凈資產(chǎn)價(jià)值直接相關(guān)。但是，現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理理論對(duì)股權(quán)的定價(jià)并不拘泥于企業(yè)的凈資產(chǎn)或保留盈余，最有代表性的方法是根據(jù)企業(yè)未來(lái)創(chuàng)造的現(xiàn)金流或未來(lái)各年度支付的股利進(jìn)行貼現(xiàn)所得到的現(xiàn)值之和。斯蒂芬·A·羅斯等著，吳世農(nóng)等譯：《公司理財(cái)》，機(jī)械工業(yè)出版社，2000 年，第86 頁(yè)。這個(gè)問(wèn)題很大，關(guān)系到我國(guó)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅規(guī)則的邏輯基礎(chǔ)是否成立，筆者已另文專論，恕此處暫不展開(kāi)。）從而導(dǎo)致股息性所得轉(zhuǎn)化為全額征稅的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，增加了投資人的稅負(fù)，客觀上也造成重復(fù)征稅。在這個(gè)意義上說(shuō)，通常學(xué)理上所稱的“股權(quán)處置收益”還可以更進(jìn)一步細(xì)分為“純處置收益”與“持有收益”，后者就是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入中可能包含的上述股息性所得。71 號(hào)文正是基于避免對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得中的持有收益（即股權(quán)投資所得）進(jìn)行重復(fù)征稅的目的，而規(guī)定可以從股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)中扣除股息性質(zhì)的所得。既然是出于“消除重復(fù)征稅”的目的，它也就隱含著一個(gè)非常重要的前提，即所扣除的股權(quán)投資收益應(yīng)當(dāng)是一種“真實(shí)的”、而不僅僅是“名義上”或者“形式上”的股權(quán)投資收益，在這種收益上確實(shí)存在著稅法“重復(fù)征稅”的潛在可能，否則，稅法做出上述規(guī)定的意義就失去了，反而可能成為濫用、逃稅的借口。具體到實(shí)踐中，它要求在判斷是否應(yīng)當(dāng)對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入做扣除時(shí)，注重交易的實(shí)質(zhì)分析，而不僅僅是看被持股企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表上是否有留存盈余。

透視兩起股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易的實(shí)質(zhì)

從交易的實(shí)質(zhì)來(lái)看，案例中的兩起股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易是完全不同的，一個(gè)存在股權(quán)投資所得，另一個(gè)則不存在股權(quán)投資所得。具體來(lái)說(shuō)，在A 轉(zhuǎn)讓股權(quán)予B 的交易中，對(duì)于轉(zhuǎn)讓人A 而言，其轉(zhuǎn)讓甲企業(yè)股權(quán)的收益為2 0萬(wàn)元（股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)100 萬(wàn)元- 股權(quán)成本價(jià)或出資80 萬(wàn)元）。其中，A 在轉(zhuǎn)讓股權(quán)前享有甲企業(yè)的累計(jì)盈余公積5 萬(wàn)元和累計(jì)未分配利潤(rùn)5 萬(wàn)元，這是A 當(dāng)股東期間甲企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所獲盈利的一部分，本可作為股息分配給A 而未分，因此，A 的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)中體現(xiàn)了這部分股權(quán)投資收益的價(jià)值10萬(wàn)元（5+5）。同時(shí)，這些留存盈余在理論上都已經(jīng)承擔(dān)過(guò)甲企業(yè)層面的所得稅，（注：只所以說(shuō)理論上，是因?yàn)槲覈?guó)現(xiàn)行稅法對(duì)外商投資企業(yè)實(shí)行兩免三減的政策，因此，企業(yè)的留存盈余上可能并沒(méi)有實(shí)際承擔(dān)稅負(fù)。不過(guò)，只是我國(guó)稅法在特定時(shí)期實(shí)行的特殊政策，它與股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得規(guī)則的內(nèi)在原理之間并不矛盾。）因此，為避免重復(fù)征稅，應(yīng)當(dāng)從股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)100萬(wàn)元中剔除10 萬(wàn)元。在這個(gè)交易中，A 的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入中隱含的持有收益與純處置收益可以比較清楚地辨析出來(lái)。

相反，B 與C 之間的股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易就完全不同了。對(duì)于B 而言，雖然其取得甲企業(yè)股權(quán)后也享有該企業(yè)股東權(quán)益中的累計(jì)盈余公積5 萬(wàn)元和累計(jì)未分配利潤(rùn)5 萬(wàn)元，但這些保留盈余并不構(gòu)成B的股權(quán)投資收益，因?yàn)樗鼈円呀?jīng)包含在B 為取得股權(quán)而支付給A的100 萬(wàn)元中，成為B 的股權(quán)成本價(jià)的一部分。即使B 取得股權(quán)后立即將這部分保留盈余進(jìn)行分配，它們也只是降低了B 取得股權(quán)的成本，并不是真正意義上的股權(quán)投資收益。況且，顧名思義，股權(quán)投資收益應(yīng)當(dāng)是投資人在股權(quán)持有期間被投資企業(yè)新增盈利而分享的收益。B 取得甲企業(yè)的股權(quán)后馬上就轉(zhuǎn)手賣(mài)出了，甲企業(yè)尚未發(fā)生任何變化，這是純粹的股權(quán)處置收益，怎么可能產(chǎn)生“股權(quán)投資收益”？

綜言之，A 與B 之間的股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易正是屬于7 1 號(hào)文的規(guī)則希望提供保護(hù)的交易范圍，因?yàn)檫@個(gè)交易中存在著面臨重復(fù)征稅風(fēng)險(xiǎn)的股權(quán)投資收益。但B 與C 之間的股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易就不同了，它只是純粹的股權(quán)轉(zhuǎn)手交易，并未產(chǎn)生股權(quán)投資收益，也就更不存在重復(fù)征稅的潛在威脅，因此不能適用“從轉(zhuǎn)讓價(jià)中扣除股權(quán)投資所得”的規(guī)則。

至此，對(duì)于案例中的兩起股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易，基于常識(shí)的判斷與基于稅法目的論的解釋是完全一致的。

交易實(shí)質(zhì)差異的另一種視角：長(zhǎng)期投資v.短期投資

李文從財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)處理程序的角度對(duì)A、B 兩項(xiàng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易的辨析，給讀者展示了透視交易實(shí)質(zhì)的另一個(gè)視角。但是，該文有一些致命的缺陷，例如，混淆了財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)與稅務(wù)會(huì)計(jì)的差異，忽略了長(zhǎng)期投資與短期投資的區(qū)別。這些缺陷導(dǎo)致其論證在理論上無(wú)法成立，不過(guò)，它依然可以啟發(fā)讀者從稅務(wù)會(huì)計(jì)的角度來(lái)分析案例中的股權(quán)交易。

第一，A 持有甲企業(yè)的股權(quán)屬于長(zhǎng)期股權(quán)投資。依照現(xiàn)行稅法，長(zhǎng)期股權(quán)投資的計(jì)稅成本是穩(wěn)定不變的。當(dāng)投資方收到股息紅利時(shí)，就確認(rèn)有投資收益——股息所得；如果沒(méi)有收到，就不確認(rèn)。因此，在本文討論的案例中，A 投資于甲企業(yè)所實(shí)現(xiàn)的凈利，分配給A 的應(yīng)當(dāng)按照股息所得處理，保留在甲企業(yè)中的暫時(shí)不發(fā)生稅法上的后果，也不能調(diào)整A 的股權(quán)投資的計(jì)稅成本。這樣，最終轉(zhuǎn)讓該長(zhǎng)期投資時(shí)，轉(zhuǎn)讓價(jià)中自然包含著一部分投資收益。

第二，B 的取得股權(quán)并轉(zhuǎn)讓，并不屬于“長(zhǎng)期股權(quán)投資”，而是一種“短期投資”，甚至可以說(shuō)一般意義上的商品買(mǎi)賣(mài)（只不過(guò)買(mǎi)賣(mài)的標(biāo)的是“股權(quán)”）。對(duì)于這種短期投資的處置收益，迄今為止，稅務(wù)會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的處理原則是一致的，即：交易差價(jià)構(gòu)成處置收益；取得成本中包含的并在取得后收到的利益，在取得之時(shí)沖減取得成本。

借助于李文的啟發(fā)，從稅務(wù)會(huì)計(jì)的角度對(duì)兩起股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易進(jìn)行分析，再次展示了二者之間本質(zhì)的差別：以A 為轉(zhuǎn)讓人的交易屬于長(zhǎng)期投資的范疇，以B 為轉(zhuǎn)讓人的交易屬于短期投資的范疇。稅法如果以鼓勵(lì)長(zhǎng)期投資為目的，自然會(huì)對(duì)二者適用不同的課稅規(guī)則。

幾點(diǎn)啟示

通過(guò)梳理圍繞著外資股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得確認(rèn)發(fā)生的爭(zhēng)議，可以對(duì)現(xiàn)實(shí)中的股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易形成更為豐富的認(rèn)識(shí)，同時(shí)也有助于更清晰地理解并適用相關(guān)的稅法規(guī)則：

第一，股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易不是一個(gè)抽象的整體，而是有著不同的具體情形。當(dāng)前的案例之爭(zhēng)展示了“原始股東進(jìn)行的轉(zhuǎn)讓”與“股權(quán)轉(zhuǎn)手交易”兩種情形，它們可能只是實(shí)踐中最常見(jiàn)的類型而已。雖然目前在稅法上尚無(wú)對(duì)此明確而清晰的定性，但是如果對(duì)它們進(jìn)行相同的稅務(wù)處理，不僅有悖常理，更重要的是不符合股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅法所確立的相關(guān)規(guī)則的基本目的。

這也提示稅務(wù)實(shí)踐工作者，在適用71 號(hào)文時(shí)，應(yīng)當(dāng)同時(shí)關(guān)注特定股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易的形式與實(shí)質(zhì)，不能簡(jiǎn)單地貼上一個(gè)“股權(quán)轉(zhuǎn)讓”的標(biāo)簽就完事大吉。從某種意義上說(shuō)，實(shí)踐中圍繞著企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的所得確認(rèn)之所以爭(zhēng)議迭出，甚至在國(guó)家稅務(wù)總局出臺(tái)多個(gè)文件后依然爭(zhēng)議不斷，恐怕與人們一直以來(lái)把“股權(quán)轉(zhuǎn)讓”作為一個(gè)抽象的整體，忽視股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易的多樣性與差異性有關(guān)。

第二，對(duì)稅法規(guī)則的適用不是一個(gè)機(jī)械的過(guò)程，不是照搬條文就可以了。對(duì)于一些高度抽象的稅法原則或者某些非常技術(shù)化的規(guī)則，還應(yīng)該去探索這些規(guī)則蘊(yùn)涵的立法目的或者政策意義，從而能夠更準(zhǔn)確地理解規(guī)則，適用規(guī)則，這對(duì)于實(shí)務(wù)工作者尤其重要。本文對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易應(yīng)如何適用71 號(hào)文的分析路徑，其背后理念是關(guān)注交易實(shí)質(zhì)而非交易形式，依照稅法的目的來(lái)對(duì)抽象的稅法規(guī)則進(jìn)行解釋，這些都是各國(guó)稅法奉行的“實(shí)質(zhì)課稅”或者“實(shí)質(zhì)重于形式”原則的具體體現(xiàn)。這一原則在我國(guó)的稅收理論與實(shí)務(wù)界正獲得越來(lái)越多的認(rèn)同。既往的研究大多是依據(jù)該原則來(lái)解決避稅、對(duì)非法收入課稅等稅收難點(diǎn)問(wèn)題，較少用于對(duì)稅法本身的目的性解釋。本文也算是在這方面進(jìn)行的一種有益的嘗試吧。

第三，通過(guò)分析筆者認(rèn)為，現(xiàn)行稅法關(guān)于外商投資企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得的規(guī)定過(guò)于粗略，缺乏對(duì)基本概念的解釋以及對(duì)交易類型的劃分，客觀上給人們的準(zhǔn)確理解造成了一定的困難。因此，建議有關(guān)部門(mén)應(yīng)盡快對(duì)現(xiàn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅規(guī)則進(jìn)行修改，明確規(guī)則的適用條件，對(duì)股權(quán)交易類型加以必要的細(xì)分，給納稅人更為明確的指引，從而推動(dòng)我國(guó)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易實(shí)踐健康、順利地發(fā)展。

「注釋

[1]各國(guó)稅制比較研究課題組編著·公司所得稅制國(guó)際比較[M]·中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，1996。

[2]解學(xué)智·國(guó)外稅制概覽：公司所得稅[M]·中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2003。

[3]凱文·E·墨非，馬克·希金斯著·解學(xué)智，夏琛舸，張津譯·美國(guó)聯(lián)邦稅制[ M ]·東北財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社，2000。

[4]陳影，徐晴·論實(shí)質(zhì)課稅原則的適用[J]·廣西政法管理干部學(xué)院學(xué)報(bào)，2004（2）。

[5]楊春盛·企業(yè)改組、改制過(guò)程中的稅務(wù)處理[J]·涉外稅務(wù)，2004（2）。

第6篇

一、兩類股權(quán)投資收益的稅務(wù)處理比較

(一)兩類收益的收入性質(zhì)分析

1　權(quán)益性投資收益

《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第十七條規(guī)定，企業(yè)所得稅法第六條第(四)項(xiàng)所稱股息，紅利等權(quán)益性投資收益，是指企業(yè)因權(quán)益性投資從被投資單位取得的收入，因此，投資者通過(guò)股權(quán)投資從被投資企業(yè)所得稅后累計(jì)未分配利潤(rùn)和累計(jì)盈余公積金中分配取得股息、紅利性質(zhì)的投資收益，屬于權(quán)益性投資收益。

2　財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入

《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第十六條規(guī)定，企業(yè)所得稅往第(三)項(xiàng)所稱轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)收入，是指企業(yè)轉(zhuǎn)讓固定資產(chǎn)、生物資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)、股權(quán)、債權(quán)等財(cái)產(chǎn)取得的收入。因此，轉(zhuǎn)讓長(zhǎng)期股權(quán)屬于財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入，投資人最終轉(zhuǎn)讓或處置股權(quán)時(shí)所獲得的收益，通常在轉(zhuǎn)讓長(zhǎng)期股權(quán)、被投資單位清算、發(fā)生重組時(shí)產(chǎn)生。

被投資單位清算時(shí)，投資方分得被投資方剩余財(cái)產(chǎn)時(shí)，包含兩類性質(zhì)的收益，即權(quán)益性收益和轉(zhuǎn)讓所得?！镀髽I(yè)所得稅法實(shí)施條例》第十一條第二款規(guī)定，投資方企業(yè)從被清算企業(yè)分得的剩余資產(chǎn)，其中相當(dāng)于從被清算企業(yè)累計(jì)未分配利潤(rùn)和累計(jì)盈余公積中應(yīng)當(dāng)分得的部分，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為股息所得；剩余資產(chǎn)減除上述股息所得后的余額，超過(guò)或者低于投資成本的部分，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為投資資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或者損失。

發(fā)生重組時(shí)，根據(jù)《關(guān)于企業(yè)重組業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理若干問(wèn)題的通知》(財(cái)稅[2009]59號(hào))規(guī)定，一般重組要將股權(quán)處置進(jìn)行相應(yīng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓或清算的所得稅處理；而特殊重組中，新取得股權(quán)的計(jì)稅基礎(chǔ)要以其原持有股權(quán)的計(jì)稅基礎(chǔ)來(lái)確定。對(duì)交易中的股權(quán)支付暫不確認(rèn)有關(guān)資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓所得或損失的，其非股權(quán)支付仍應(yīng)在交易當(dāng)期確認(rèn)相應(yīng)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或損失，并調(diào)整相應(yīng)資產(chǎn)的計(jì)稅基礎(chǔ)。

因此，企業(yè)重組需進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓或清算處理時(shí)，投資方因重組涉及的長(zhǎng)期股權(quán)投資讓渡而取得的支付對(duì)價(jià)，也包含兩類性質(zhì)的收益，即權(quán)益性收益和財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得。

(二)納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間分析

1　權(quán)益性投資收益

《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第十七條規(guī)定；股息、紅利等權(quán)益性投資收益，除國(guó)務(wù)院財(cái)政、稅務(wù)主管部門(mén)另有規(guī)定外，按照被投資方作出利潤(rùn)分配決定的日期確認(rèn)收入的實(shí)現(xiàn)。

《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于貫徹落實(shí)企業(yè)所得稅法若干稅收問(wèn)題的通知》(國(guó)稅函[2010]79號(hào))規(guī)定，企業(yè)權(quán)益性投資取得股息、紅利等收入，應(yīng)以被投資企業(yè)股東會(huì)或股東大會(huì)作出利潤(rùn)分配或轉(zhuǎn)股決定的日期，確定收入的實(shí)現(xiàn)。

因此，投資人在持股期間作為股東從被投資企業(yè)分得的收益，因以被投資企業(yè)股東會(huì)或股東大會(huì)作出利潤(rùn)分配或轉(zhuǎn)股決定的日期，確定收入的實(shí)現(xiàn)。

2　股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得

《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于貫徹落實(shí)企業(yè)所得稅法若干稅收問(wèn)題的通知》(國(guó)稅函[2010]79號(hào))規(guī)定，企業(yè)轉(zhuǎn)讓股權(quán)收入，應(yīng)于轉(zhuǎn)讓協(xié)議生效，且完成股權(quán)變更手續(xù)時(shí)，確認(rèn)收入的實(shí)現(xiàn)。也就是說(shuō)，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間的確定，應(yīng)以股權(quán)變更登記為準(zhǔn)。即使股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同已經(jīng)簽訂，只要股權(quán)變更登記沒(méi)有完成，企業(yè)不需確認(rèn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。

(三)計(jì)稅依據(jù)的分析

權(quán)益性投資收益，計(jì)稅依據(jù)系被投資方作出利潤(rùn)分配決定時(shí)，投資方享有的股息、紅利金額。

股權(quán)轉(zhuǎn)讓的計(jì)稅依據(jù)為轉(zhuǎn)讓收入扣除投資資產(chǎn)成本后的余額，即股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，國(guó)稅函[2010]79號(hào)文第三條規(guī)定，轉(zhuǎn)讓股權(quán)收入扣除為取得該股權(quán)所發(fā)生的成本后，為股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。企業(yè)在計(jì)算股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時(shí)，不得扣除被投資企業(yè)未分配利潤(rùn)等股東留存收益中按該項(xiàng)股權(quán)所可能分配的金額。

《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第七十一條第二款及第三款規(guī)定，企業(yè)轉(zhuǎn)讓或者處置投資資產(chǎn)時(shí)，投資資產(chǎn)的成本準(zhǔn)予扣除。投資資產(chǎn)成本為購(gòu)買(mǎi)價(jià)款或該資產(chǎn)的公允價(jià)值和支付的相關(guān)稅費(fèi)。

(四)納稅待遇分析

1　符合條件的權(quán)益性投資收益享受免稅待遇

《企業(yè)所得稅法》第二十六條規(guī)定，符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權(quán)益性投資收益為免稅收入。即符合以下兩個(gè)條件：(1)居民企業(yè)直接投資于其他居民企業(yè)取得的投資收益。(2)居民企業(yè)連續(xù)持有其它居民企業(yè)公開(kāi)發(fā)行并上市流通的股票超過(guò)12個(gè)月取得的投資收益。

2　轉(zhuǎn)讓所得需全額一次性繳納企業(yè)所得稅

企業(yè)所得稅法規(guī)定，財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得則需要全額計(jì)入轉(zhuǎn)讓方的應(yīng)稅收入繳納企業(yè)所得稅，因此，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得需全額繳納企業(yè)所得稅，不存在享受稅收優(yōu)惠。

原稅法規(guī)定企業(yè)在一個(gè)納稅年度發(fā)生的轉(zhuǎn)讓、處置持有5年以上的股權(quán)投資所得、占當(dāng)年應(yīng)納稅所得50％及以上的，可在不超過(guò)5年的期間均勻計(jì)人各年度的應(yīng)納稅所得額。但新稅法實(shí)施，新發(fā)生的上述業(yè)務(wù)原則上應(yīng)在實(shí)際發(fā)生年度一次性計(jì)人當(dāng)年應(yīng)納稅所得額計(jì)算繳納企業(yè)所得稅?！秶?guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)取得財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等所得企業(yè)所得稅處理問(wèn)題的公告》(稅務(wù)總局公告2010年第19號(hào))一文，明確企業(yè)取得財(cái)產(chǎn)(包括各類資產(chǎn)、股權(quán)、債權(quán)等)轉(zhuǎn)讓收入、債務(wù)重組收入、接受捐贈(zèng)收入、無(wú)法償付的應(yīng)付款收入等，不論是以貨幣形式、還是非貨幣形式體現(xiàn)，除另有規(guī)定外，均應(yīng)一次性計(jì)人確認(rèn)收入的年度計(jì)算繳納企業(yè)所得稅。

3　需要區(qū)分權(quán)益性投資收益和轉(zhuǎn)讓所得的情形

(1)被投資單位清算時(shí)

被投資單位清算時(shí)，投資方分得被投資方剩余財(cái)產(chǎn)時(shí)，根據(jù)《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第十一條第二款規(guī)定，投資方企業(yè)從被清算企業(yè)分得的剩余資產(chǎn)，其中相當(dāng)于從被清算企業(yè)累計(jì)未分配利潤(rùn)和累計(jì)盈余公積中應(yīng)當(dāng)分得的部分，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為股息所得；剩余資產(chǎn)減除上述股息所得后的余額，超過(guò)或者低于投資成本的部分，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為投資資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或者損失。另根據(jù)《關(guān)于企業(yè)清算業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理若干問(wèn)題的通知》(財(cái)稅[2009]60號(hào))第五條第二款規(guī)定，被清算企業(yè)的股東分得的剩余資產(chǎn)的金額，其中相當(dāng)于被清算企業(yè)累計(jì)未分配利潤(rùn)和累計(jì)盈余公積中按該股東所占股份比例計(jì)算的部分，應(yīng)確認(rèn)為股息所得；剩余資產(chǎn)減除股息所得后的余額，超過(guò)或低于股東投資成本的部分，應(yīng)確認(rèn)為股東的投資轉(zhuǎn)讓所得或損失。

因此，因清算而處置股權(quán)，應(yīng)按實(shí)施條例及財(cái)稅[2009]60號(hào)文規(guī)定處理，區(qū)分轉(zhuǎn)讓所得與股息所得，簽字全額繳納企業(yè)所得稅，后者可享受免稅待遇。

(2)企業(yè)發(fā)生重組時(shí)

投資人股權(quán)轉(zhuǎn)讓涉及企業(yè)重組情形時(shí)，根據(jù)財(cái)稅[2009]59號(hào)文規(guī)定，一般重組

要將股權(quán)處置進(jìn)行相應(yīng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓或清算的所得稅處理，需要確認(rèn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得的，按轉(zhuǎn)讓收入減除股權(quán)投資成本等后余額計(jì)稅，不區(qū)分轉(zhuǎn)讓所得與權(quán)益性投資收益。需要按清算進(jìn)行所得稅處理的，按財(cái)稅[2009]60號(hào)文規(guī)定處理區(qū)分轉(zhuǎn)讓所得與權(quán)益性投資收益。

(五)企業(yè)所得稅納稅申報(bào)表及附表填報(bào)比較

1　股息、紅利等權(quán)益性投資收益的填報(bào)

納稅人享有的股息、紅利等權(quán)益性投資收益在附表五《稅收優(yōu)惠明細(xì)表》第3行和附表十一《長(zhǎng)期股權(quán)投資所得(損失)明細(xì)表》中第8、9列填列。

附表五《稅收優(yōu)惠明細(xì)表》第3行“符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權(quán)益性投資收益”：填報(bào)居民企業(yè)直接投資于其他居民企業(yè)所取得的投資收益，不包括連續(xù)持有居民企業(yè)公開(kāi)發(fā)行井上市流通的股票不足12個(gè)月取得的投資收益。

附表十一《長(zhǎng)期股權(quán)投資所得(損失)明細(xì)表》中第8、9列填列：對(duì)于符合稅收免稅規(guī)定條件的股息紅利，填人第8列“免稅收入”，不符合的填人第9列“全額征稅收入”。

上述符合條件的股息、紅利等權(quán)益性投資收益，最終通過(guò)系統(tǒng)邏輯關(guān)系在企業(yè)所得稅納稅申報(bào)表主表的第17行“免稅收入”中反應(yīng)。

2　股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得的填報(bào)

納稅人因收回、轉(zhuǎn)讓或清算處置股權(quán)投資時(shí)，轉(zhuǎn)讓收入扣除相關(guān)稅費(fèi)后的金額在附表十一《長(zhǎng)期股權(quán)投資所得(損失)明細(xì)表》中第11列填列；

納稅人因收回、轉(zhuǎn)讓或清算處置股權(quán)投資時(shí)按照國(guó)家統(tǒng)一會(huì)計(jì)制度核算核算的投資轉(zhuǎn)讓成本的金額在《長(zhǎng)期股權(quán)投資所得(損失)明細(xì)表》中第12列填報(bào)，

納稅人因收回、轉(zhuǎn)讓或清算處置股權(quán)投資時(shí)的投資轉(zhuǎn)讓的稅收成本在《長(zhǎng)期股權(quán)投資所得(損失)明細(xì)表》中第13列填報(bào)，

通過(guò)填報(bào)后，第14列反應(yīng)了會(huì)計(jì)上的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，第15列反應(yīng)了稅法上的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，第16列反應(yīng)了兩者的財(cái)稅差異金額，通過(guò)邏輯關(guān)系上述財(cái)稅差異金額反應(yīng)在附表三《納稅調(diào)整項(xiàng)目明細(xì)表》第47行“6，投資轉(zhuǎn)讓、處置所得”中。

總之，納稅人2010年進(jìn)行企業(yè)所得稅匯算清繳時(shí)，對(duì)從被投資單位取得的收益，務(wù)必認(rèn)真分析收益的性質(zhì)及納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間，從而正確進(jìn)行稅務(wù)處理和填報(bào)，避免納稅風(fēng)險(xiǎn)。

二、兩類股權(quán)投資收益的若干實(shí)務(wù)問(wèn)題

(一)權(quán)益項(xiàng)目轉(zhuǎn)增資本的稅務(wù)問(wèn)題

案例：某內(nèi)資企業(yè)注冊(cè)資本1000萬(wàn)，有三位股東：股東甲(境外非居民納稅人)、乙(境自然人)及丙(內(nèi)資企業(yè)股東)，分別占股本15％，20％，65％。2010年10月經(jīng)股東大會(huì)決議，決定將未分配利潤(rùn)1000萬(wàn)對(duì)其股東甲、乙及內(nèi)資企業(yè)股東丁實(shí)施分紅，并將盈余公積500萬(wàn)轉(zhuǎn)增股本。按持股比例分別增加股本75萬(wàn)、100萬(wàn)和325萬(wàn)。2010年12月完成增資相關(guān)手續(xù)，并支付了分紅款。

盈余公積轉(zhuǎn)增股本，對(duì)不同性質(zhì)的股東，稅務(wù)處理是否相同，當(dāng)然是不同的。稅務(wù)處理上將轉(zhuǎn)股視為兩個(gè)交易事項(xiàng)來(lái)處理，第一步是先分紅，第二步是用分紅去投資。因此，轉(zhuǎn)股首先應(yīng)確認(rèn)分紅，股東視為取得分紅，按權(quán)益性投資收益稅務(wù)處理。再將分紅作為投資，增加計(jì)稅基礎(chǔ)。內(nèi)資企業(yè)股東而言是免稅收入；對(duì)境外非居民企業(yè)股東，新《企業(yè)所得稅法》實(shí)施后，對(duì)居民企業(yè)和非居民企業(yè)股東來(lái)源于居民企業(yè)的股息、紅利，采取不同的稅收待遇，對(duì)于非居民企業(yè)股東分得轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本的部分，按照“股啟、紅利等權(quán)益性投資收益”征收企業(yè)所得稅，由被投資方代扣代繳。對(duì)境自然人股東。根據(jù)國(guó)稅函[1998]333號(hào)文件明確未分配利潤(rùn)、盈余公積轉(zhuǎn)增資本要視同分紅，交納個(gè)人所得稅。

(二)固定分紅的稅務(wù)處理

企業(yè)為了吸引投資者，樹(shù)立公司良好的形象，往往約定以固定紅利分配給投資者，那么約定固定紅利是否可以享受免稅優(yōu)惠呢?筆者認(rèn)為，以固定紅利分配，必然和賬面計(jì)算紅利存在差異，如被投資方超出本企業(yè)創(chuàng)造利潤(rùn)總額進(jìn)行分配，凈資產(chǎn)會(huì)大大降低；如被投資方低于本企業(yè)創(chuàng)造利潤(rùn)總額進(jìn)行分配，大量盈余會(huì)被保留。從企業(yè)最終清算角度來(lái)看，被清算企業(yè)的股東分得的剩余資產(chǎn)的金額，其中相當(dāng)于被清算企業(yè)累計(jì)未分配利潤(rùn)和累計(jì)盈余公積中按該股東所占股份比例計(jì)算的部分，應(yīng)確認(rèn)為股息所得，因此，如被投資方低于本企業(yè)創(chuàng)造利潤(rùn)總額進(jìn)行分配，大量盈余最終體現(xiàn)在剩余資產(chǎn)中，但該部分盈余仍能確認(rèn)為股息所得，仍享受免稅待遇；如被投資方超出本企業(yè)創(chuàng)造利潤(rùn)總額進(jìn)行分配，清算時(shí)剩余資產(chǎn)減除股息所得后的余額，超過(guò)股東投資成本的部分，應(yīng)確認(rèn)為股東的投資轉(zhuǎn)讓所得。由于投資期間股息分配過(guò)多，會(huì)導(dǎo)致最終余額減少，則投資轉(zhuǎn)讓所得可能就更大。前期的免稅導(dǎo)致后期可能增加資本利得而被征稅，從這個(gè)角度說(shuō)，企業(yè)實(shí)際井未減輕稅負(fù)。股東分紅對(duì)投資企業(yè)而言雖然總體上來(lái)并沒(méi)有減輕稅負(fù)，但如果享受免稅待遇，存在濫用免稅條款的嫌疑。因此，筆者認(rèn)為固定分紅不能享受權(quán)益性投資收益免稅待遇。

(三)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得一次性繳納企業(yè)所得稅的銜接問(wèn)題

稅務(wù)總局公告2010年第19號(hào)明確，企業(yè)取得股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入應(yīng)一次性計(jì)人確認(rèn)收入的年度計(jì)算繳納企業(yè)所得稅。新法實(shí)施前發(fā)生的上述所得以及新法實(shí)施后發(fā)生的上述所得，未一次性確認(rèn)納稅如何進(jìn)行銜接或操作呢?

1　新法實(shí)施前發(fā)生的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，仍可繼續(xù)均勻計(jì)人各納稅期間

《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)所得稅若干稅務(wù)事項(xiàng)銜接問(wèn)題》(國(guó)稅函[2009]98號(hào))早有規(guī)定：企業(yè)按原稅法規(guī)定已作遞延所得確認(rèn)的項(xiàng)目，其余額可在原規(guī)定的遞延期間的剩余期間內(nèi)繼續(xù)均勻計(jì)人各納稅期間的應(yīng)納稅所得額，也就是說(shuō)企業(yè)已按原稅法規(guī)定在一個(gè)納稅年度發(fā)生的轉(zhuǎn)讓、處置持有5年以上的股權(quán)投資所得、非貨幣性資產(chǎn)投資轉(zhuǎn)讓所得、債務(wù)重組所得和捐贈(zèng)所得，占當(dāng)年應(yīng)納稅所得50％及以上的，其余額可在原規(guī)定的5年內(nèi)的剩余期間內(nèi)繼續(xù)均勻汁人各納稅期間的應(yīng)納稅所得額。

第7篇

（一）股權(quán)結(jié)構(gòu)的含義

股權(quán)結(jié)構(gòu)是指股份公司總股本中，不同性質(zhì)的股份所占的比例及其相互關(guān)系。股權(quán)即股份持有者所具有的與其擁有的股份比例相應(yīng)的權(quán)益及承擔(dān)一定責(zé)任的權(quán)力，基于股東地位而可對(duì)公司主張的權(quán)利。股權(quán)結(jié)構(gòu)是公司治理結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)，公司治理結(jié)構(gòu)則是股權(quán)結(jié)構(gòu)的具體運(yùn)行形式。不同的股權(quán)結(jié)構(gòu)決定了不同的企業(yè)組織結(jié)構(gòu)，從而決定了不同的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)，最終決定了企業(yè)的行為和績(jī)效。

股權(quán)結(jié)構(gòu)有不同的分類。一般來(lái)講，股權(quán)結(jié)構(gòu)有兩層含義：

第一個(gè)含義是指股權(quán)集中度。從這個(gè)意義上講，股權(quán)結(jié)構(gòu)有三種類型：一是股權(quán)高度集中，絕對(duì)控股股東一般擁有公司股份的50%以上，對(duì)公司擁有絕對(duì)控制權(quán)；二是股權(quán)高度分散，公司沒(méi)有大股東，所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)基本完全分離、單個(gè)股東所持股份的比例在10%以下；三是公司擁有較大的相對(duì)控股股東，同時(shí)還擁有其他大股東，所持股份比例在10%與50%之間。有學(xué)者研究表明，股權(quán)結(jié)構(gòu)對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響是曲線的，大股東持股比例和企業(yè)價(jià)值呈先遞增而后遞減的倒U形態(tài)，股權(quán)從分散走向集中時(shí)，大股東的有效監(jiān)督機(jī)制會(huì)發(fā)生正面作用，但股權(quán)太集中時(shí)，就會(huì)產(chǎn)生大股東的利益侵占效應(yīng)。可見(jiàn)，控股股東持股比例還是需要適度，過(guò)高和過(guò)低的持股比例都不利于提高企業(yè)價(jià)值。

第二個(gè)含義則是股權(quán)構(gòu)成，即各不同背景的股東分別持有股份的多少。在我國(guó)，就是指國(guó)家股東、法人股東及社會(huì)公眾股東的持股比例。從理論上講，股權(quán)結(jié)構(gòu)可以按企業(yè)剩余控制權(quán)和剩余收益索取權(quán)的分布狀況與匹配方式來(lái)分類。從這個(gè)角度，股權(quán)結(jié)構(gòu)可以被區(qū)分為控制權(quán)不可競(jìng)爭(zhēng)和控制權(quán)可競(jìng)爭(zhēng)的股權(quán)結(jié)構(gòu)兩種類型。在控制權(quán)可競(jìng)爭(zhēng)的情況下，剩余控制權(quán)和剩余索取權(quán)是相互匹配的，股東能夠并且愿意對(duì)董事會(huì)和經(jīng)理層實(shí)施有效控制；在控制權(quán)不可競(jìng)爭(zhēng)的股權(quán)結(jié)構(gòu)中，企業(yè)控股股東的控制地位是鎖定的，對(duì)董事會(huì)和經(jīng)理層的監(jiān)督作用將被削弱。

（二）股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整可選擇的途徑

1．調(diào)整股權(quán)集中度，即調(diào)整第一大或前五大股東的持股比例；

2．調(diào)整不同背景股東的持股比例，即調(diào)整國(guó)家股東、法人股東及社會(huì)公眾股東的持股比例；

3．調(diào)整不同性質(zhì)股東的持股比例，即調(diào)整內(nèi)資、外資企業(yè)（個(gè)人）股東的持股比例；一定的外資股比例可以享受?chē)?guó)家相關(guān)稅收優(yōu)惠；

4．引進(jìn)戰(zhàn)略投資者、機(jī)構(gòu)投資者，充分利用其相關(guān)資源；

5．實(shí)行股權(quán)激勵(lì)，實(shí)現(xiàn)管理層和核心員工持股，使其個(gè)人利益與公司利益緊密結(jié)合。

二、案例分析股權(quán)設(shè)計(jì)方案

H公司成立于2004年10月20日，注冊(cè)資本1000萬(wàn)元，屬中外合資企業(yè)，是一家集機(jī)加工、彎曲、焊接、拋光及電鍍業(yè)務(wù)為一體的衛(wèi)浴銅配件專業(yè)制造廠。公司處于高速發(fā)展階段，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)良好，各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)滿足IPO條件，目前正積極準(zhǔn)備上市。

（一）H公司原股權(quán)結(jié)構(gòu)及存在問(wèn)題

1．目前，H公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)如圖1：

張先生擁有A公司90%的股權(quán)，A公司擁有H公司75%的股權(quán)，張先生任A、B兩公司的董事長(zhǎng)并兼總經(jīng)理，張先生為A、B兩公司的實(shí)際控制人，A公司為H公司的絕對(duì)控股股東。

2．H公司該股權(quán)結(jié)構(gòu)存在的問(wèn)題：

⑴股權(quán)過(guò)度集中于A公司，一股獨(dú)大，使其難以建立起合理的法人治理結(jié)構(gòu)；

⑵股權(quán)單一，僅有A公司和王先生兩個(gè)股東，股東資源有限；

⑶無(wú)股權(quán)激勵(lì)，除公司創(chuàng)始人張先生外，其他高中層管理人員無(wú)股權(quán)，管理層易追求短期利益，無(wú)追求長(zhǎng)遠(yuǎn)利益的動(dòng)機(jī)。

（二）H公司股權(quán)設(shè)計(jì)方案

經(jīng)協(xié)商，H公司臺(tái)方出資人王先生有意退股，公司已與印尼TOTO公司(日本TOTO與印尼衛(wèi)浴專家文先生合資成立的公司)達(dá)成合作意愿，印尼TOTO公司愿以產(chǎn)業(yè)投資者身份投資H公司，印尼TOTO公司在國(guó)外衛(wèi)浴行業(yè)具有較大的影響力，H公司可以利用其資源進(jìn)一步拓展海外市場(chǎng)。通過(guò)對(duì)高層及中層管理者進(jìn)行股權(quán)激勵(lì)，使個(gè)人利益與公司利益緊密結(jié)合，促進(jìn)公司的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。引入內(nèi)資風(fēng)險(xiǎn)投資公司，則有利于H公司在資本市場(chǎng)的健康發(fā)展。H公司是民營(yíng)企業(yè)，無(wú)國(guó)有股權(quán)，A公司轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)（仍保留控股地位）后，可降低股權(quán)集中度。通過(guò)以上股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整后，H公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)得到優(yōu)化，有利于公司建立法人治理結(jié)構(gòu)和建立激勵(lì)機(jī)制和監(jiān)督約束機(jī)制，促進(jìn)公司健康長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

根據(jù)上述規(guī)劃，H公司改制后上市前的股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)如圖2。

對(duì)于上述規(guī)劃設(shè)計(jì)的H公司首次公開(kāi)發(fā)行股票前的股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整涉及的相關(guān)問(wèn)題，作如下詳細(xì)介紹：

1．整體變更方案

（1）股本設(shè)置

H公司以2011年6月30日為整體變更的審計(jì)基準(zhǔn)日，2011年上半年公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)2771萬(wàn)元。則截至2011年6月30日，公司的凈資產(chǎn)約為17，495萬(wàn)元，改制為股份公司時(shí)按1：2.1869比例折合成8，000萬(wàn)股，改制后公司的每股凈資產(chǎn)2.19元。

2010年公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)4，696萬(wàn)元全年每股收益為0.59元，2011年全年每股收益預(yù)計(jì)為0.69元；如2012年成功A股發(fā)行2，700萬(wàn)股，則攤薄后的2011年每股收益預(yù)計(jì)為0.52元；按20-30倍市盈率的發(fā)行價(jià)格測(cè)算，股票發(fā)行價(jià)格為10.4-15.6元，募集資金為2.81-4.21億元。

（2）股權(quán)結(jié)構(gòu)

公司法規(guī)定，股份有限公司發(fā)起人持有的股份在公司成立后一年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，因此欲進(jìn)行股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整的擬上市公司通常在整體變更為股份公司之前即完成目標(biāo)股權(quán)架構(gòu)的搭建。

根據(jù)H公司的基本情況以及股權(quán)規(guī)劃，公司在整體變更之前即應(yīng)完成印尼TOTO公司、高中層持股公司、風(fēng)司的引入，入股方式采用存量股權(quán)轉(zhuǎn)讓的方式，從而為A公司收回部分投資收益。在整體變更之后，如公司還需引入其他投資者，則可以定向增資的方式引進(jìn)。

基于公司在上市前需保持外資企業(yè)稅收優(yōu)惠，則印尼TOTO公司持有H公司股份的比例應(yīng)不低于25%；同時(shí)根據(jù)公司的發(fā)展規(guī)劃，A公司擬轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)給高中層管理者，以實(shí)現(xiàn)骨干員工持股；高中層持股公司以及內(nèi)資風(fēng)司的股權(quán)比例由公司討論決策，但需考慮上市股權(quán)稀釋后A公司的控制地位不發(fā)生改變。

（3）股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格

①印尼TOTO及內(nèi)資風(fēng)投的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格

目前公司所在行業(yè)企業(yè)的Pre-IPO通常一般按6-10倍PE計(jì)算入股價(jià)格，對(duì)應(yīng)印尼TOTO公司持股25%的入股金額為：2010年度每股收益0.59元×6-10倍×8，000萬(wàn)股×25%的持股比例=7，080-11，800萬(wàn)元；對(duì)應(yīng)內(nèi)資風(fēng)投的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格也應(yīng)按此標(biāo)準(zhǔn)確定。又考慮到王先生在公司上市之前退股，必須得到充分回報(bào)，所以印尼TOTO公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格以不低于轉(zhuǎn)讓時(shí)點(diǎn)的2倍PB為佳，對(duì)應(yīng)印尼TOTO持股25%的入股金額應(yīng)不低于：2011年6月凈資產(chǎn)17，495萬(wàn)元×2×25%的持股比例=8，747.5萬(wàn)元。

②管理層激勵(lì)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格

企業(yè)在進(jìn)行股權(quán)激勵(lì)時(shí)，對(duì)管理層入股的定價(jià)方式較為多樣，加之高中層持股公司以受讓A公司存量股權(quán)方式獲得公司股權(quán)，不涉及對(duì)公司資產(chǎn)的侵蝕，所以定價(jià)方式更為靈活，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格可以每股凈資產(chǎn)為對(duì)價(jià)或自行協(xié)商確定；股權(quán)轉(zhuǎn)讓的形式需合規(guī)，需履行相應(yīng)的程序以及協(xié)議，并支付轉(zhuǎn)讓價(jià)款。

（4）整體變更前后主要財(cái)務(wù)指標(biāo)（模擬），見(jiàn)表1。

（5）稅務(wù)籌劃

截至2011年6月底，公司未分配利潤(rùn)將達(dá)1.499億元，公司于2011年7月整體變更時(shí)，上述未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)作注冊(cè)資本及資本公積，將視作利潤(rùn)分配。

根據(jù)我國(guó)個(gè)人所得稅管理辦法，企業(yè)將稅后的盈余公積金或未分配利潤(rùn)直接轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本，則視同利潤(rùn)分配，對(duì)個(gè)人股東分得并再投入公司(轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本)的部分應(yīng)依照“利息、股息、紅利所得”項(xiàng)目征收個(gè)人所得稅，稅款由公司代扣代繳；而根據(jù)《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)股權(quán)投資業(yè)務(wù)若干所得稅問(wèn)題的通知》，法人在取得所投資企業(yè)的利潤(rùn)分配時(shí)，如果系從享受?chē)?guó)家稅收法規(guī)規(guī)定的定期減稅、免稅優(yōu)惠的被投資企業(yè)分回的投資收益，則不需并入投資企業(yè)的應(yīng)納稅所得額，不需補(bǔ)繳企業(yè)所得稅。

基于上述我國(guó)稅收法律框架，建議改制為股份公司前的股東盡可能全為法人股東，從而在整體變更時(shí)不產(chǎn)生額外的所得稅稅負(fù)成本；如管理層以個(gè)人直接持股方式持有公司股票，則在整體變更時(shí)需就未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增股本的股份繳納20%的個(gè)人所得稅。

2．關(guān)于引入外資事項(xiàng)

（1）入股方式：王先生直接轉(zhuǎn)讓股權(quán)給印尼TOTO公司

在印尼TOTO公司的入股方式上，應(yīng)采取王先生直接將股權(quán)轉(zhuǎn)讓給印尼TOTO公司的路徑。直接轉(zhuǎn)讓可以保持H公司外商投資企業(yè)資質(zhì)的延續(xù)性，操作上也相對(duì)簡(jiǎn)單。

（2）特別要求：王先生知曉公司上市計(jì)劃，轉(zhuǎn)讓手續(xù)齊全

正常情況下，未上市公司的股權(quán)價(jià)值會(huì)隨公司的上市而大幅增值，所以企業(yè)上市之前的股東退股現(xiàn)象較為異常也難以理解，這也是證監(jiān)會(huì)關(guān)注的重點(diǎn)問(wèn)題之一。基于上述情況，在王先生轉(zhuǎn)讓全部股權(quán)給印尼TOTO公司的過(guò)程中，建議公司履行下述義務(wù)：

①明確告知王先生公司上市計(jì)劃；

②取得王先生出具的說(shuō)明文件，說(shuō)明其知曉公司上市計(jì)劃，自愿退股；

③股權(quán)轉(zhuǎn)讓手續(xù)完備，所有協(xié)議均由王先生親自簽署；

④股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格足額支付，并提供相關(guān)憑證。

（3）持股比例：不低于25%的基礎(chǔ)上再行協(xié)商

根據(jù)我國(guó)外商投資企業(yè)管理辦法，如外商投資企業(yè)在成立之后十年內(nèi)外資比例低于稅收優(yōu)惠要求的持股比例，則企業(yè)需補(bǔ)繳以前年度所享有的外資企業(yè)稅收優(yōu)惠。為避免這種情況，在印尼TOTO公司的入股比例上，建議以發(fā)行前持股不低于25%為最低標(biāo)準(zhǔn)，在此基礎(chǔ)上，由雙方協(xié)商確定入股比例。如入股比例超過(guò)25%，則超過(guò)的部分由A公司向其轉(zhuǎn)讓股權(quán)。

根據(jù)相關(guān)規(guī)定，若企業(yè)上市后，外資股比例不低于10%，則還將列為外商投資企業(yè)；從目前外資企業(yè)上市的操作案例來(lái)看，外資企業(yè)上市后外資比例低于25%的，不需就上市前享受的外資企業(yè)稅收優(yōu)惠進(jìn)行補(bǔ)繳。所以，H公司上市后外資比例如低于25%，對(duì)公司已享受的稅收優(yōu)惠也不存在影響。

（4）轉(zhuǎn)讓價(jià)格：以市場(chǎng)價(jià)格轉(zhuǎn)讓為宜（不低于2倍PB）

根據(jù)國(guó)稅總局《關(guān)于加強(qiáng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得征收個(gè)人所得稅管理的通知》，對(duì)個(gè)人股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓的計(jì)稅依據(jù)明顯偏低(如平價(jià)和低價(jià)轉(zhuǎn)讓等)且無(wú)正當(dāng)理由的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)可參照每股凈資產(chǎn)或個(gè)人股東享有的股權(quán)比例所對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)份額核定。為了規(guī)范以及合理解釋轉(zhuǎn)讓行為，避免日后核查，建議王先生以不低于2倍每股凈資產(chǎn)的價(jià)格轉(zhuǎn)讓其持有的H公司25%股權(quán)。

（5）轉(zhuǎn)讓的稅負(fù)成本：20%的個(gè)人所得稅

根據(jù)我國(guó)稅收管理辦法，個(gè)人轉(zhuǎn)讓股權(quán)財(cái)產(chǎn)增值部分，需按資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得交納個(gè)人所得稅，所得稅率為20%。股權(quán)轉(zhuǎn)讓后，王先生應(yīng)就本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益(去除成本)交納20%的個(gè)人所得稅，其個(gè)稅的扣繳義務(wù)人為其本人，與企業(yè)無(wú)關(guān)，更有利于降低企業(yè)規(guī)范運(yùn)作成本。

（6）外資股權(quán)轉(zhuǎn)讓對(duì)外商投資企業(yè)的稅收優(yōu)惠的影響問(wèn)題

根據(jù)《關(guān)于外商投資企業(yè)合并、分立、股權(quán)重組、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等重組業(yè)務(wù)所得稅處理的暫行決定》，企業(yè)外資股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓屬股權(quán)重組行為，企業(yè)在股權(quán)重組后，依有關(guān)法律規(guī)定仍為外商投資企業(yè)的或仍適用外商投資企業(yè)有關(guān)稅收法律、法規(guī)的，企業(yè)按照稅法及其實(shí)施細(xì)則及有關(guān)規(guī)定可享受的各項(xiàng)稅收優(yōu)惠待遇，不因股權(quán)重組而改變。股權(quán)重組后，企業(yè)就其尚未享受期滿的稅收優(yōu)惠繼續(xù)享受至期滿，不得重新享受有關(guān)稅收優(yōu)惠。可見(jiàn)，H公司外資股東的股權(quán)全部轉(zhuǎn)讓對(duì)公司的所得稅優(yōu)惠不產(chǎn)生影響。

（7）如公司于2012年度完成上市，對(duì)其享受外資企業(yè)稅收優(yōu)惠的影響

如果H公司在2012年12月31日前成功上市，則外資股東持股比例將低于25%，公司將不能繼續(xù)享受中外合資企業(yè)“兩免三減半”的稅收優(yōu)惠政策，將執(zhí)行高新技術(shù)企業(yè)15%優(yōu)惠稅率(本企業(yè)于2010年4月獲得高新技術(shù)企業(yè)資格)。

根據(jù)目前國(guó)家的稅收政策，因上市導(dǎo)致外資比例低于25%，不需補(bǔ)繳以前年度享受的稅收優(yōu)惠，但為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，利于審核，大股東通常出具承諾，承諾如果公司發(fā)生需要補(bǔ)繳已獲減免稅款的情形，則大股東無(wú)條件全額承擔(dān)。

如果為了保證在2012年上市時(shí)依然能享受外資優(yōu)惠，則本次股權(quán)調(diào)整后，需為印尼TOTO公司保留33.34%股份；因原始股權(quán)在公司上市后的增值空間非常大，與股權(quán)上市增值空間相比，2012年外資企業(yè)稅收優(yōu)惠影響可以適當(dāng)舍棄，而且有高新技術(shù)企業(yè)為后續(xù)稅收優(yōu)惠資質(zhì)，所得稅率變化對(duì)公司的影響不大。

3．關(guān)于內(nèi)資股權(quán)調(diào)整事項(xiàng)

（1）高中層持股公司的股權(quán)設(shè)置

根據(jù)公司的股權(quán)規(guī)劃，公司準(zhǔn)備對(duì)高中層管理人員進(jìn)行股權(quán)激勵(lì)，激勵(lì)方式為部分授予現(xiàn)實(shí)股票，以示對(duì)高中層管理人員過(guò)去業(yè)績(jī)的肯定，部分為股票期權(quán)，待后續(xù)業(yè)績(jī)達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)后再授予?；谏鲜鰳?gòu)想，可設(shè)立一家以持有H公司股權(quán)為主營(yíng)業(yè)務(wù)的“高中層持股公司”，該公司的人數(shù)應(yīng)不超過(guò)公司法對(duì)有限責(zé)任公司人數(shù)的上限，即50人（若超過(guò)50人則再設(shè)立一個(gè)持股公司）。該公司可以以章程或協(xié)議方式約定高中層管理者的股權(quán)激勵(lì)辦法，并限制持股期限。

對(duì)于實(shí)體股權(quán)的取得方式，可由A公司直接向其轉(zhuǎn)讓股權(quán)方式實(shí)現(xiàn)，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格由雙方協(xié)商確定，但要求轉(zhuǎn)讓程序合規(guī)，且轉(zhuǎn)讓價(jià)款真實(shí)足額支付。

對(duì)于股票期權(quán)的持有方式，建議先由張先生持有，再由張先生與高中層管理人員簽訂《業(yè)績(jī)考核協(xié)議》，如果達(dá)到了業(yè)績(jī)考核指標(biāo)，則再由張先生以特定價(jià)格轉(zhuǎn)讓其持有的持股公司股票給相關(guān)高中層管理人員。

持股公司設(shè)立以后，可以以協(xié)議、章程等方式約定高中層入股、退股、分紅方式，基于高中層持股公司為有限責(zé)任公司，在操作上具有靈活性，能更好的切合公司的管理層股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，具體章程由律師協(xié)助發(fā)行人起草簽署。

（2）高中層持股公司的持股資金支付問(wèn)題

目前證監(jiān)會(huì)對(duì)公司上市前的股權(quán)轉(zhuǎn)讓較為關(guān)注，要求股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格有依據(jù)，轉(zhuǎn)讓價(jià)格足額支付，不存在股權(quán)爭(zhēng)議。在中高層持股公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓款支付方面，建議相關(guān)人員足額支付股權(quán)轉(zhuǎn)讓的價(jià)款，以出資方式注入持股公司，再由持股公司支付給A公司。如不支付對(duì)價(jià)，或以明顯低于凈資產(chǎn)的對(duì)價(jià)取得股權(quán)，則易被稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定為股權(quán)贈(zèng)與，從而征收個(gè)人所得稅，對(duì)企業(yè)高管人員的個(gè)人資信構(gòu)成障礙。

相關(guān)人員需能夠說(shuō)明出資資金來(lái)源并保有證據(jù)，不應(yīng)存在代大股東持有股權(quán)的情況。

4．股權(quán)調(diào)整的實(shí)施步驟

股權(quán)調(diào)整的實(shí)施步驟詳見(jiàn)表2。

第8篇

關(guān)于股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅計(jì)稅依據(jù)核定問(wèn)題的公告

政策背景

2009年6月12日，國(guó)家稅務(wù)總局出臺(tái)了《關(guān)于加強(qiáng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得征收個(gè)人所得稅管理的通知》(國(guó)稅函[2009]285號(hào)文)，對(duì)個(gè)人股權(quán)的個(gè)人所得稅進(jìn)行了規(guī)范。其主要內(nèi)容：一、規(guī)定個(gè)人股權(quán)轉(zhuǎn)讓辦理變更手續(xù)前應(yīng)該到稅務(wù)機(jī)關(guān)進(jìn)行申報(bào)納稅，并憑借完稅證明、不征稅證明或免稅證明到工商機(jī)關(guān)辦理工商登記；二、個(gè)人股權(quán)轉(zhuǎn)讓的納稅地點(diǎn)應(yīng)該是被投資企業(yè)所在地，由納稅人或扣繳義務(wù)人進(jìn)行納稅申報(bào)；三、如果計(jì)稅依據(jù)明顯偏低(如低價(jià)或平價(jià)轉(zhuǎn)讓)，則可以按照凈資產(chǎn)份額核定計(jì)稅依據(jù)繳納個(gè)人所得稅。

285號(hào)文實(shí)施一年半間，存在一些問(wèn)題，主要表現(xiàn)在三個(gè)方面：一、雖然該文件規(guī)定個(gè)人股東進(jìn)行變更登記前，應(yīng)該先在稅務(wù)機(jī)關(guān)完稅，才能到工商機(jī)關(guān)變更登記，但部分地區(qū)稅務(wù)機(jī)關(guān)同工商機(jī)關(guān)并沒(méi)有很好的溝通，致使在沒(méi)有完稅之前，工商機(jī)關(guān)也為股權(quán)變更了登記，前置程序執(zhí)行不是非常理想；二、對(duì)什么是計(jì)稅依據(jù)明顯偏低的正當(dāng)理由，285號(hào)文缺乏明確的規(guī)定，致使地稅機(jī)關(guān)執(zhí)行稅法時(shí)，缺乏明確的法律依據(jù)。三、在實(shí)踐中轉(zhuǎn)讓股權(quán)繳納個(gè)人所得稅的征管力度越來(lái)越大，而個(gè)人之間的股權(quán)贈(zèng)送，無(wú)論贈(zèng)送方還是接收方征收個(gè)人所得時(shí)都缺乏法律依據(jù)，因此以贈(zèng)送股份為名，實(shí)際上暗中支付價(jià)款的方式逃避個(gè)人所得稅的所謂稅收籌劃大行其道，也需要在總局層面上進(jìn)行界定。

針對(duì)上述問(wèn)題，國(guó)家稅務(wù)總局在2010年12月14日出臺(tái)了《關(guān)于股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅計(jì)稅依據(jù)核定問(wèn)題的公告》(國(guó)家稅務(wù)總局公告2010年第27號(hào)，以下簡(jiǎn)稱“27號(hào)公告”)。

27號(hào)公告自之日起30日后施行，即自2010年12月14日后30日?qǐng)?zhí)行。

計(jì)稅依據(jù)明顯偏低及核定計(jì)稅依據(jù)的一般方法

申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格低于初始投資成本或低于取得該股權(quán)所支付的價(jià)款及相關(guān)稅費(fèi)的，或申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格低于對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)份額的，屬于計(jì)稅依據(jù)明顯偏低，如果沒(méi)有正當(dāng)理由一般應(yīng)按對(duì)應(yīng)凈資產(chǎn)份額核定計(jì)稅依據(jù)。

計(jì)稅依據(jù)明顯偏低且無(wú)正當(dāng)理由的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)可采用27號(hào)公告列舉的方法核定。

27號(hào)公告明確規(guī)定了計(jì)稅依據(jù)明顯偏低且無(wú)正當(dāng)理由的判定方法

(一)符合下列情形之一且無(wú)正當(dāng)理由的，可視為計(jì)稅依據(jù)明顯偏低：

1.申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格低于初始投資成本或低于取得該股權(quán)所支付的價(jià)款及相關(guān)稅費(fèi)的；

2.申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格低于對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)份額的；

3.申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格低于相同或類似條件下同一企業(yè)同一股東或其他股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格的；

4.申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格低于相同或類似條件下同類行、企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格的；

5.經(jīng)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定的其他情形。

(二)本條第一項(xiàng)所稱正當(dāng)理由，是指以下情形：

1.所投資企業(yè)連續(xù)三年以上(含三年)虧損；

2.因國(guó)家政策調(diào)整的原因而低價(jià)轉(zhuǎn)讓股權(quán)；

3.將股權(quán)轉(zhuǎn)讓給配偶、父母、子女、祖父母、外祖父母孫子女、外孫子女、兄弟姐妹以及對(duì)轉(zhuǎn)讓人承擔(dān)直接撫養(yǎng)或者贍養(yǎng)義務(wù)的撫養(yǎng)人或者贍養(yǎng)人；

4.經(jīng)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定的其他合理情形。

我們認(rèn)為，除規(guī)定的正當(dāng)理由外，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格如果低于初始成本或所支付的價(jià)款及相關(guān)稅費(fèi)、或低于凈資產(chǎn)份額的；或低于同一企業(yè)同一股東獲其他股東轉(zhuǎn)讓價(jià)格的；或低于相同或類似條件同類企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格的，都可能被稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定為計(jì)稅依據(jù)明顯偏低。上述規(guī)定在實(shí)踐操作中比較難于把握，因此，稅務(wù)機(jī)關(guān)需要通過(guò)制定更為嚴(yán)謹(jǐn)?shù)呐袛鄻?biāo)準(zhǔn)及實(shí)施細(xì)則，以供企業(yè)自然人投資者參考。這也提醒并購(gòu)交易的雙方需要通過(guò)合同條款的沒(méi)汁，解決雙方可能因?yàn)橛?jì)稅依據(jù)調(diào)整受到的影響與沖擊。

對(duì)申報(bào)的計(jì)稅依據(jù)明顯偏低且無(wú)正當(dāng)理由的采取的核定方法

(一)參照每股凈資產(chǎn)或納稅人享有的股權(quán)比例所對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)份額核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。

對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)、房屋、探礦權(quán)、采礦權(quán)、股權(quán)等合計(jì)占資產(chǎn)總額比例達(dá)50％以上的企業(yè)，凈資產(chǎn)額須經(jīng)中介機(jī)構(gòu)評(píng)估核實(shí)。

(二)參照相同或類似條件下同一企業(yè)同一股東或其他股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。

(三)參照相同或類似條件下同類行業(yè)的企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。

(四)納稅人對(duì)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)采取的上述核定方法有異議的，應(yīng)當(dāng)提供相關(guān)證據(jù)，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定屬實(shí)后，可采取其他合理的核定方法。

對(duì)接受贈(zèng)送的股權(quán)問(wèn)題以“隱性”的方式進(jìn)行了確定

在一段時(shí)期以來(lái)，以無(wú)償贈(zèng)送股權(quán)的方式來(lái)進(jìn)行所渭稅收等劃的案例不斷出現(xiàn)，由于除了財(cái)稅[2009]78號(hào)文明確接受股權(quán)按照“其他所得”征稅以外，接受贈(zèng)送的股權(quán)沒(méi)有明確規(guī)定征收個(gè)人所得稅，致使該問(wèn)題在法律上沒(méi)有明確的規(guī)范依據(jù)。

27號(hào)公告明確界定將股權(quán)轉(zhuǎn)讓給配偶、父母．，子女、祖父母、外祖父母、孫子女、外孫子女、兄弟姐妹以及對(duì)轉(zhuǎn)讓人承擔(dān)直接撫養(yǎng)或者贍養(yǎng)義務(wù)的撫養(yǎng)人或者贍養(yǎng)人，屬于計(jì)稅依據(jù)明顯偏低的正當(dāng)理由，反過(guò)來(lái)說(shuō)也就是如果將股權(quán)低價(jià)轉(zhuǎn)讓給以上列舉以外的人，而且計(jì)稅依據(jù)明顯低于其對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)份額的，就應(yīng)該按照凈資產(chǎn)份額確定計(jì)稅依據(jù)，而接受捐贈(zèng)的對(duì)象，則視其為自然人或法人分別適用不同的稅收待遇。即：27號(hào)公告仍然未將接受捐贈(zèng)股權(quán)作為“其他所得”，因此接受捐贈(zèng)的對(duì)象如為自然人，沒(méi)有繳納個(gè)人所得稅的義務(wù)，而捐贈(zèng)方計(jì)稅依據(jù)明顯偏低，低到了“零”的程度，因此應(yīng)該按照核定價(jià)格，按財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得繳納個(gè)人所得稅。

對(duì)接受轉(zhuǎn)讓股權(quán)再轉(zhuǎn)讓個(gè)人所得稅問(wèn)題進(jìn)行了界定

納稅人再次轉(zhuǎn)讓所受讓的股權(quán)的，股權(quán)轉(zhuǎn)讓的成本為前次轉(zhuǎn)讓的交易價(jià)格及買(mǎi)方負(fù)擔(dān)的相關(guān)稅費(fèi)。

各級(jí)稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得征收個(gè)人所得稅的動(dòng)態(tài)稅源管理，通過(guò)建立電子臺(tái)賬，跟蹤股權(quán)轉(zhuǎn)讓的交易價(jià)格和稅費(fèi)情況，保證股權(quán)交易鏈條中各環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)讓收入和成本的真實(shí)性。

國(guó)家外匯管理局：關(guān)于實(shí)施進(jìn)口付匯核銷制度改革有關(guān)問(wèn)題的通知

政策背景

為加快進(jìn)出口核銷制度改革，實(shí)現(xiàn)貨物貿(mào)易外匯管理向總量核查、非現(xiàn)場(chǎng)核查和主體監(jiān)管轉(zhuǎn)變，國(guó)家外匯管理局在2010年4月2日了《關(guān)于實(shí)施進(jìn)口付匯核銷制度改革試點(diǎn)有關(guān)問(wèn)題的通知》(匯發(fā)[2010]14號(hào))，對(duì)自2010年5月1日開(kāi)始在天津、江蘇、山東、湖北、內(nèi)蒙古、福建以及青島等七個(gè)試點(diǎn)地區(qū)進(jìn)行的貨物貿(mào)易進(jìn)口付匯核銷制度改革作出了規(guī)定和指引。在此基礎(chǔ)上，國(guó)家外匯管理局決定在全國(guó)范圍內(nèi)推廣實(shí)施進(jìn)口核銷改革，在2010年10月20日了《關(guān)于實(shí)施進(jìn)口付匯核銷制度改革有關(guān)問(wèn)題的通知》(匯發(fā)[2010]57號(hào)，以下簡(jiǎn)稱“57號(hào)文”)。

本次改革側(cè)重于實(shí)現(xiàn)貨物貿(mào)易進(jìn)口付匯管理由逐筆核銷向總量核查曲現(xiàn)場(chǎng)核銷向非現(xiàn)場(chǎng)核查、由行為審查向主體監(jiān)管的轉(zhuǎn)變，簡(jiǎn)化了企業(yè)進(jìn)口付匯核銷的程序。新辦法從2010年12月1日開(kāi)始實(shí)施。

新辦法適用范圍

新辦法適用于貨物貿(mào)易的進(jìn)口付匯，主要包括：

(一)向境外支付進(jìn)口貨款；

(二)向境內(nèi)保稅監(jiān)管區(qū)域、離岸賬戶以及境外機(jī)構(gòu)境內(nèi)賬戶支付進(jìn)口貨款或深加工結(jié)轉(zhuǎn)項(xiàng)下境內(nèi)付款t

(三)其他具有對(duì)外付匯性質(zhì)的貨物貿(mào)易項(xiàng)下付款。

新辦法對(duì)進(jìn)口單位實(shí)行分類管理

外匯局對(duì)進(jìn)口單位實(shí)行分類管理，在非現(xiàn)場(chǎng)總量核查及監(jiān)測(cè)預(yù)警的基礎(chǔ)上，結(jié)合現(xiàn)場(chǎng)核查情況和進(jìn)口單位遵守外匯管理規(guī)定等情況，將進(jìn)口單位分為“A類進(jìn)口單位”、“B類進(jìn)口單位”和“c類進(jìn)口單位”。分類管理內(nèi)容包括進(jìn)口付匯審核、進(jìn)口付匯登記以及逐筆報(bào)告等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)。

A類進(jìn)口單位無(wú)需事后報(bào)告或事前登記正常辦理；

B類進(jìn)口單位應(yīng)在進(jìn)口或收付匯日后30日內(nèi)逐筆報(bào)告；

C類進(jìn)口單位應(yīng)在付匯或開(kāi)立信用證前作事前登記t

外匯主管部門(mén)對(duì)新列入“進(jìn)口單位付匯名錄”的進(jìn)口企業(yè)進(jìn)行三個(gè)月的輔導(dǎo)管理，期間管理方式參照B類進(jìn)口單位。

核查方式分為非現(xiàn)場(chǎng)核查與監(jiān)測(cè)預(yù)警、現(xiàn)場(chǎng)核查

(一)非現(xiàn)場(chǎng)核查與監(jiān)測(cè)預(yù)警

非現(xiàn)場(chǎng)核查：外匯局將對(duì)進(jìn)口付匯和貨物或收匯數(shù)據(jù)進(jìn)行總量比對(duì)，實(shí)施非現(xiàn)場(chǎng)核查；

監(jiān)測(cè)預(yù)警：外匯局以進(jìn)口單位為主體，參考地區(qū)、行業(yè)、經(jīng)濟(jì)類型等特點(diǎn)，設(shè)置監(jiān)測(cè)預(yù)警指標(biāo)體系，對(duì)進(jìn)口付匯和貨物進(jìn)口及進(jìn)口項(xiàng)下收匯情況進(jìn)行監(jiān)測(cè)分析，實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)預(yù)瞀，識(shí)別異常交易和主體。

(二)下述情況下進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)督核查

進(jìn)口貨物金額與進(jìn)口付匯金額差額在等值100萬(wàn)美元且相差比率在20％以上；

轉(zhuǎn)口貿(mào)易與境外承包工程收匯金額和相應(yīng)付匯金額差額在等值100萬(wàn)美元且相差比率在10％以上；

單月進(jìn)口退匯頻次大于5次或單筆退匯金額大于等值50美元。

57號(hào)文對(duì)企業(yè)的影響

57號(hào)文宣布實(shí)施的改革是對(duì)于現(xiàn)行外匯進(jìn)口付匯核銷制度的重要變革，其將對(duì)商業(yè)銀行以及進(jìn)口企業(yè)付匯業(yè)務(wù)帶來(lái)極大的便利進(jìn)而促進(jìn)我國(guó)的進(jìn)口貿(mào)易發(fā)展，擁有進(jìn)出口經(jīng)營(yíng)權(quán)的企業(yè)應(yīng)注意57號(hào)文對(duì)其日常經(jīng)營(yíng)所產(chǎn)生的影響。

進(jìn)口付匯核銷制度對(duì)企業(yè)實(shí)施分類管理，A類進(jìn)口單位會(huì)更加便捷，因此企業(yè)取得對(duì)外貿(mào)易經(jīng)營(yíng)權(quán)后應(yīng)及時(shí)辦理“進(jìn)口單位付匯名錄”登記手續(xù)，并按照外匯管理規(guī)定，盡快符合A類進(jìn)口單位的要求。

進(jìn)口企業(yè)還應(yīng)妥善保管相關(guān)商業(yè)單據(jù)、有效憑證、證明材料等業(yè)務(wù)檔案，留存五年備查。

財(cái)政部　國(guó)家稅務(wù)總局　證監(jiān)會(huì)

關(guān)于個(gè)人轉(zhuǎn)讓上市公司限售股所得征收個(gè)人所得稅有關(guān)問(wèn)題的補(bǔ)充通知

為進(jìn)一步規(guī)范個(gè)人轉(zhuǎn)讓上市公司限售股(以下簡(jiǎn)稱限售股)稅收政策，加強(qiáng)稅收征管，根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局、證監(jiān)會(huì)《關(guān)于個(gè)人轉(zhuǎn)讓上市公司限售股征收個(gè)人所得稅有關(guān)問(wèn)題的通知》(財(cái)稅[2009]167號(hào))的有關(guān)規(guī)息現(xiàn)將個(gè)人轉(zhuǎn)讓限售股所得征收個(gè)人所得稅有關(guān)政策問(wèn)題補(bǔ)充通知如下：

一、本通知所稱限售股，包括：

(一)財(cái)稅12009]167號(hào)文件規(guī)定的限售股；

(二)個(gè)人從機(jī)構(gòu)或其他個(gè)人受讓的未解禁限售股；

(三)個(gè)人因依法繼承或家庭財(cái)產(chǎn)依法分割取得的限售股；

㈣個(gè)人持有的從代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)轉(zhuǎn)到主板市場(chǎng)(或中小板、創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng))的限售股；

(五)上市公司吸收合并中，個(gè)人持有的原被合并方公司限售股所轉(zhuǎn)換的合并方公司股份；

(六)上市公司分立中，個(gè)人持有的被分立方公司艮售股所轉(zhuǎn)換的分立后公司股份；

(七)其他限售股。

二根據(jù)《個(gè)人所得稅法實(shí)施條例》第八條、第十條的規(guī)定，個(gè)人轉(zhuǎn)讓限售股或發(fā)生具有轉(zhuǎn)讓限售股實(shí)質(zhì)的其他交易取得現(xiàn)金、實(shí)物、有價(jià)證券和其他形式的經(jīng)濟(jì)利益均應(yīng)繳納個(gè)人所得稅。限售股在解禁前被多次轉(zhuǎn)讓的，轉(zhuǎn)讓方對(duì)每一次轉(zhuǎn)讓所得均應(yīng)按規(guī)定繳納個(gè)人所得稅。對(duì)具有下列情形的，應(yīng)按規(guī)定征收個(gè)人所得稅：

(一)個(gè)人通過(guò)證券交易所集中交易系統(tǒng)或大宗交易系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓限售股；

(二)個(gè)人用限售股認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)交易型開(kāi)放式指數(shù)基金(ETF)份額；

(三)個(gè)人開(kāi)限售股接受要約收購(gòu)；

㈣個(gè)人行使現(xiàn)金選擇權(quán)將限售股轉(zhuǎn)讓給提供現(xiàn)金選擇權(quán)的第三方；

(五)個(gè)人協(xié)議轉(zhuǎn)讓限售股；

(六)個(gè)人持有的限售股被司法扣劃；

(七)個(gè)人因依法繼承或家庭財(cái)產(chǎn)分割讓渡限售股所有權(quán)；

(八)個(gè)人用限售股償還上市公司股權(quán)分置改革中由大股東代其向流通股股東支付的對(duì)價(jià)；

(九)其他具有轉(zhuǎn)讓實(shí)質(zhì)的情形。

三、應(yīng)納稅所得額的計(jì)算

(一)個(gè)人轉(zhuǎn)讓第一條規(guī)定的限售股，限售股所對(duì)應(yīng)的公司在證券機(jī)構(gòu)技術(shù)和制度準(zhǔn)備完成前上市的應(yīng)納稅所得額的計(jì)算按照財(cái)稅[2009]167號(hào)文件第五條第(一)項(xiàng)規(guī)定執(zhí)行；在證券機(jī)構(gòu)技術(shù)和制度準(zhǔn)備完成后上市的，應(yīng)納稅所得額的計(jì)算按照財(cái)稅[2009]167號(hào)文件第五條第(二)項(xiàng)規(guī)定執(zhí)行。

(二)個(gè)人發(fā)生第二條第(一)(二)(三)(四)項(xiàng)情形、由證券機(jī)構(gòu)扣繳稅款的，扣繳稅款的計(jì)算按照財(cái)稅[20091167號(hào)文件規(guī)定執(zhí)行。納稅人申報(bào)清算時(shí)，實(shí)際轉(zhuǎn)讓收人按照下列原則計(jì)算：

第二條第(一)項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收入以轉(zhuǎn)讓當(dāng)日該股份實(shí)際轉(zhuǎn)讓價(jià)格計(jì)算，證券公司在扣繳稅款時(shí)，傭金支出統(tǒng)一按照證券主管，規(guī)定的行業(yè)最高傭金費(fèi)率計(jì)算；第二條第(二)項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收入，通過(guò)認(rèn)購(gòu)ETF份額方式轉(zhuǎn)讓限售股的，以股份過(guò)戶日的前一交易日該股份收盤(pán)價(jià)計(jì)算，通過(guò)申購(gòu)ETF份額方式轉(zhuǎn)讓限售股的，以申購(gòu)目的前一交易日該股份收盤(pán)價(jià)計(jì)算；第二條第(三)項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收入以要約收購(gòu)的價(jià)格計(jì)算；第二條第㈣項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收入以實(shí)際行權(quán)價(jià)格計(jì)算。

(三)個(gè)人發(fā)生第二條第(五)(六)、(七)、(八)項(xiàng)情形、需向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)申報(bào)納稅的，轉(zhuǎn)讓收入按照下列原則計(jì)算：

第二條第(五)項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收入按照實(shí)際轉(zhuǎn)讓收入計(jì)算，轉(zhuǎn)讓價(jià)格明顯偏低且無(wú)正當(dāng)理由的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)可以依據(jù)協(xié)議簽訂日的前一交易日該股收盤(pán)價(jià)或其它合理方式核定其轉(zhuǎn)讓收入；第二條第(六)項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收入以司法執(zhí)行日的前一交易日該股收盤(pán)價(jià)計(jì)算；第二條第(七)、(八)項(xiàng)的轉(zhuǎn)讓收人以轉(zhuǎn)讓方取得該股時(shí)支付的成本計(jì)算。

(四)個(gè)人轉(zhuǎn)讓因協(xié)議受讓、司法扣劃等情形取得未解禁限售股的，成本按照主管稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)可的協(xié)議受讓價(jià)格、司法扣劃價(jià)格核定，無(wú)法提供相關(guān)資料的，按照財(cái)稅[2009]167號(hào)文件第五條第(一)項(xiàng)規(guī)定執(zhí)行；個(gè)人轉(zhuǎn)讓因依法繼承或家庭財(cái)產(chǎn)依法分割取得的限售殷的，按財(cái)稅[2009]167號(hào)文件規(guī)定繳納個(gè)人所得稅成本按照該限售股前一持有人取得該腳實(shí)際成本及稅費(fèi)計(jì)算

(五)在證券機(jī)構(gòu)技術(shù)和制度準(zhǔn)備完成后形成的限售股，自股票上市首日至解禁日期間發(fā)生送、轉(zhuǎn)、縮股的，證券登記結(jié)算公司應(yīng)依據(jù)送、轉(zhuǎn)、縮股比例對(duì)限售股成本原值進(jìn)行調(diào)整；而對(duì)于其他權(quán)益分派的情形(如現(xiàn)金分紅、配股等)不對(duì)限售股的成本原值進(jìn)行調(diào)整。

(六)因個(gè)人持有限售股中存在部分限售股成本原值不明確，導(dǎo)致無(wú)法準(zhǔn)確計(jì)算全部限售股成本原值魄證券登記結(jié)算公司一律以實(shí)際轉(zhuǎn)讓收入的15%作為限售股成本原值和臺(tái)理稅費(fèi)。

四、征收管理

(一)納稅人發(fā)生第二條第(一)(二)、(三)、(四)項(xiàng)情形的，對(duì)其應(yīng)納個(gè)人所得稅按照財(cái)稅[2009]167號(hào)文件規(guī)定，采取證券機(jī)構(gòu)預(yù)扣NN,納稅^自行申報(bào)清算和證券機(jī)構(gòu)直接扣繳相結(jié)合的方式征收。

本通知所稱的證券機(jī)構(gòu)'包括證券登記結(jié)算公司、證券公司及其分支機(jī)構(gòu)。其中’證券登記結(jié)算公司以證券賬戶為單位計(jì)算個(gè)人應(yīng)納稅額，證券公司及其分支機(jī)構(gòu)依據(jù)證券登記結(jié)算公司提供的數(shù)據(jù)負(fù)責(zé)對(duì)個(gè)人應(yīng)繳納的個(gè)人所得稅以證券賬戶為單位進(jìn)行預(yù)扣預(yù)繳。納稅人對(duì)證券登記結(jié)算公司計(jì)算的應(yīng)納稅額有異議的，可持相關(guān)完整、真實(shí)憑證，向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提出清算申報(bào)并辦理清算事宜。主管稅務(wù)機(jī)構(gòu)審核確認(rèn)后，按照重新計(jì)算的應(yīng)納稅額辦理退(補(bǔ))稅手續(xù)。

(二)納稅人發(fā)生第二條第(五)(六)(七)(八)管稅務(wù)機(jī)關(guān)填報(bào)《限售股轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅清申報(bào)表》自行申報(bào)納稅主管稅務(wù)機(jī)關(guān)審核確認(rèn)后應(yīng)開(kāi)具完稅憑證納稅應(yīng)持完稅憑證。《限售股轉(zhuǎn)讓昕得個(gè)人所得稅清算申報(bào)表》復(fù)印件到證券登記結(jié)算公司力理限售股過(guò)戶手續(xù)，納稅人未提供完稅憑證和《限售股轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅清算申報(bào)表》復(fù)印件的，證券登記結(jié)算公司不予辦理過(guò)戶

納稅人自行申報(bào)的，應(yīng)一次辦結(jié)相關(guān)涉稅事宜，不再執(zhí)行財(cái)稅[2009]67號(hào)文件中有關(guān)納稅人自行申報(bào)清算的規(guī)定。對(duì)第二條第㈥項(xiàng)情形，如國(guó)家有權(quán)機(jī)關(guān)要求強(qiáng)制執(zhí)行的，證券登記結(jié)算公司在履行告知義務(wù)后予以協(xié)助執(zhí)行，并報(bào)告相關(guān)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)。

五、個(gè)人持有在證券機(jī)構(gòu)技術(shù)和制度準(zhǔn)備完成后形成的擬上市公司限售股，在公司上市前，個(gè)人應(yīng)委托擬上市公司向證券登記結(jié)算公司提供有關(guān)限售股成本原值詳細(xì)資料，以及會(huì)計(jì)師事務(wù)所或稅務(wù)師事務(wù)所對(duì)該資料出具的鑒證報(bào)告。逾期未提供的，證券登記結(jié)算公司以實(shí)際轉(zhuǎn)讓收入的15％核定限售股原值和合理稅費(fèi)。

六、個(gè)人轉(zhuǎn)讓限售股所得需由證券機(jī)構(gòu)預(yù)扣預(yù)繳稅款的，應(yīng)在客戶資金賬戶留足資金供證券機(jī)構(gòu)扣繳稅款，依法履行納稅義務(wù)。證券機(jī)構(gòu)應(yīng)采取積極、有效措施依法履行扣繳稅款義務(wù)，對(duì)納稅人資金賬戶暫無(wú)資金或資金不足的，證券機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)通知個(gè)人投資者補(bǔ)足資金，并扣繳稅款。個(gè)人投資者未補(bǔ)足資金的，證券機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)報(bào)告相關(guān)主管稅務(wù)機(jī)戔并依法提供納稅人相關(guān)資料。

財(cái)政部

關(guān)于在海南開(kāi)展境外旅客購(gòu)物離境退稅政策試點(diǎn)的

公告

為推進(jìn)海南國(guó)際旅游島建設(shè)，國(guó)務(wù)院決定在海南省開(kāi)展境外旅客購(gòu)物離境退稅政策(以下簡(jiǎn)稱離境退稅政策)試點(diǎn)。離境退稅政策是指對(duì)境外旅客在退稅定點(diǎn)商店購(gòu)買(mǎi)的隨身攜運(yùn)出境的退稅物品，按規(guī)定退稅的政策。財(cái)政部經(jīng)商商務(wù)部，海關(guān)總署和國(guó)家稅務(wù)總局，現(xiàn)就試點(diǎn)工作的有關(guān)事項(xiàng)公告如下：

一、離境退稅政策的基本流程和適用條件

(一)離境退稅政策的基本流程。離境退稅政策的基本流程包括購(gòu)物申請(qǐng)退稅，海關(guān)驗(yàn)核確認(rèn)、機(jī)構(gòu)退稅和集中退稅結(jié)算四個(gè)環(huán)節(jié)：

(二)離境退稅政策的適用條件。境外旅客要取得退稅應(yīng)當(dāng)同時(shí)符合以下條件：

1.在退稅定點(diǎn)商店購(gòu)買(mǎi)退稅物品，購(gòu)物金額達(dá)到起退點(diǎn)，并且按規(guī)定取得境外旅客購(gòu)物離境退稅申請(qǐng)單等退稅憑證；

2.在離境口岸辦理離境手續(xù)，離境前退稅物品尚未啟用或消費(fèi)；

3.離境日距退稅物品購(gòu)買(mǎi)日不超過(guò)90天；

4.所購(gòu)?fù)硕愇锲酚删惩饴每捅救穗S身攜運(yùn)出境；

5.所購(gòu)?fù)硕愇锲方?jīng)海關(guān)驗(yàn)核并在境外旅客購(gòu)物離境退稅申請(qǐng)單上簽章；

6.在指定的退稅機(jī)構(gòu)辦理退稅。

二、境外旅客、離境口岸、退稅定點(diǎn)商店和退稅物品

(一)境外旅客。境外旅客是指在我國(guó)境內(nèi)連續(xù)居住不超過(guò)183天的外國(guó)人和港澳臺(tái)同胞。

(二)離境口鼠離：境口岸暫為試煢地區(qū)正式對(duì)外開(kāi)放的空港口岸。

(三)退稅定電商店。退稅定點(diǎn)商店是指經(jīng)相關(guān)甜1認(rèn)定的，按規(guī)定向境外旅客銷售退稅物品的商店。

(四)退稅物品。退稅物品是指國(guó)家允許攜帶出境并享受退稅政策的個(gè)人生活物品，但食品、飲料、水果、煙、酒、汽車(chē)、摩托車(chē)等不包括在內(nèi)。退稅物品目錄詳見(jiàn)附件。

三、退稅稅種、退稅，率’應(yīng)退稅額計(jì)算和起退點(diǎn)

(一)退稅稅種、退稅率和應(yīng)退稅額計(jì)算。離境退稅稅種為增值稅退稅率統(tǒng)一為11‰應(yīng)退稅額計(jì)算公式：

應(yīng)退稅額=普通銷售發(fā)票金額(含增值稅)×退稅率

(二)起退點(diǎn)。起退點(diǎn)是指同一境外旅客同一日在同一退稅定點(diǎn)商店購(gòu)買(mǎi)退稅物品可以享受退稅的最低購(gòu)物金額。起退點(diǎn)暫定為800元人民幣。

四、退稅機(jī)構(gòu)’退稅方式和幣種選擇

(一)退稅機(jī)構(gòu)。退稅機(jī)構(gòu)是指經(jīng)相關(guān)部門(mén)認(rèn)定的，按規(guī)定為境外旅客辦理退稅的機(jī)構(gòu)。

(二)退稅方式和幣種選擇。境外旅客在辦理退稅時(shí)可按本公告規(guī)定自行選擇退稅方式和幣種。退稅方式包括現(xiàn)金退稅和銀行轉(zhuǎn)賬退稅兩種方式。退稅幣種包括人民幣或自由流通的主要外幣

離境退稅政策試點(diǎn)管理辦法由國(guó)家稅務(wù)總局會(huì)同財(cái)政部、商務(wù)部。海關(guān)總署商海南省人民政府另行公布。

本公告自2011年1月1日起執(zhí)行。

財(cái)政部　國(guó)家稅務(wù)總局

關(guān)于上海期貨交易所開(kāi)展期貨保稅交割業(yè)務(wù)有關(guān)增值稅問(wèn)題的通知

根據(jù)《國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)上海加快發(fā)展現(xiàn)代服務(wù)業(yè)和先進(jìn)制造業(yè)建設(shè)國(guó)際金融中心和國(guó)際航運(yùn)中心的意見(jiàn)》舊發(fā)[2009]19號(hào)有關(guān)精神上海期貨交易所將試點(diǎn)開(kāi)展期貨保稅交割業(yè)務(wù)?，F(xiàn)將有關(guān)增值稅問(wèn)題通知如下：

―-期貨保稅交割是指以海關(guān)特殊監(jiān)管區(qū)域或場(chǎng)所內(nèi)處于保稅監(jiān)管狀態(tài)的貨物為期貨實(shí)物交割標(biāo)的物的期貨實(shí)物交割。

二、上海期貨交易所的會(huì)員和客戶通過(guò)上海期貨交易所交易的期貨保稅交割標(biāo)的物，仍按保稅貨物暫免征收增值稅。

期貨保稅交割的銷售亢在向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)申報(bào)納稅時(shí)，應(yīng)出具當(dāng)期期貨保稅交割的書(shū)面說(shuō)朋及上海期貨交易所交割單、保稅倉(cāng)單等資料。

第9篇

2017股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書(shū)范文一

出讓方：_____ (以下簡(jiǎn)稱甲方) 住 址： 法定代表人：

受讓方：_____ (以下簡(jiǎn)稱乙方) 住 址： 法定代表人：

甲、乙雙方根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，經(jīng)友好協(xié)商，就甲方將其所持*****公司(下稱“目標(biāo)公司”)*%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給乙方之相關(guān)事宜，達(dá)成一致，特簽訂本合同，以使各方遵照?qǐng)?zhí)行。

一、轉(zhuǎn)讓標(biāo)的

甲方向乙方轉(zhuǎn)讓的標(biāo)的為：甲方合法持有目標(biāo)公司*%的股權(quán)。

二、各方的陳述與保證 1、甲方的陳述與保證：

(1)甲方為依法成立并合法存續(xù)的公司法人，具有獨(dú)立民事行為能力;

(2)甲方為目標(biāo)公司的股東，合法持有該公司*%的股權(quán);

(3)甲方承諾本次向乙方轉(zhuǎn)讓其所持有的目標(biāo)公司的股權(quán)未向任何第三人設(shè)臵擔(dān)保、質(zhì)押或其他任何第三者權(quán)益，亦未受到來(lái)自司法部門(mén)的任何限制;

(4)甲方承諾其本次向乙方轉(zhuǎn)讓股權(quán)事宜已得到其有權(quán)決策機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn);

(5)甲方承諾積極協(xié)助乙方辦理有關(guān)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓過(guò)戶手續(xù);在有關(guān)手續(xù)辦理完畢之前，甲方不得處臵目標(biāo)公司的任何資產(chǎn)，并不得以目標(biāo)公司的名義為他人提供擔(dān)保、抵押;

(6)甲方確認(rèn)在本合同簽訂前，目標(biāo)公司及其自身向乙方作出的有關(guān)目標(biāo)公司的法人資格、合法經(jīng)營(yíng)及合法存續(xù)狀況、資產(chǎn)權(quán)屬及債權(quán)債務(wù)狀況、稅收、訴訟與仲裁情況，以及其他糾紛或可能對(duì)公司造成不利影響的事件或因素均真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，不存在任何的虛假、不實(shí)、隱瞞，并愿意承擔(dān)目標(biāo)公司及其自身披露不當(dāng)所引致的任何法律責(zé)任。

2、乙方的陳述與保證：

(1)乙方為依法成立并合法存續(xù)的公司法人，具有獨(dú)立民事行為能力;

(2)乙方對(duì)本次受讓甲方轉(zhuǎn)讓目標(biāo)公司*%股權(quán)的行為已得到了有權(quán)機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)，并對(duì)目標(biāo)公司的基本狀況有所了解;

(3)乙方保證其具有支付本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)款的能力;

(4)乙方保證在其成為目標(biāo)公司的股東后將進(jìn)一步促進(jìn)和支持該公司的發(fā)展。

三、轉(zhuǎn)讓價(jià)款及支付

1、甲、乙雙方同意并確認(rèn)，本合同項(xiàng)下的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)款為￥××萬(wàn)元人民幣(大寫(xiě)：人民幣××××元)。

2、甲、乙雙方同意，待目標(biāo)公司*%股權(quán)過(guò)戶至乙方名下后 日內(nèi)，由乙方將股權(quán)轉(zhuǎn)讓款一次性支付給甲方，甲方應(yīng)在收款之同時(shí)，向乙方開(kāi)具合規(guī)的收據(jù)。

四、合同生效條件

當(dāng)下述的兩項(xiàng)條件全部成就時(shí)，本合同始能生效。該條件為： 1、本合同已由甲、乙雙方正式簽署;

2、本合同已得到了各方權(quán)力機(jī)構(gòu)(董事會(huì)或股東會(huì))的授權(quán)與批準(zhǔn)。

五、股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成的條件

1、甲、乙雙方完成本合同所規(guī)定的與股權(quán)轉(zhuǎn)讓有關(guān)的全部手續(xù)，并將所轉(zhuǎn)讓的目標(biāo)公司 *% 的股權(quán)過(guò)戶至乙方名下。

2、目標(biāo)公司的股東名冊(cè)、公司章程及工商管理登記檔案中均已明確載明乙方持有該股權(quán)數(shù)額。

六、違約責(zé)任

1、甲、乙雙方均需全面履行本合同約定的內(nèi)容，任何一方不履行本合同的約定或其附屬、補(bǔ)充條款的約定均視為該方對(duì)另一方的違約，另一方有權(quán)要求該方支付違約金并賠償相應(yīng)損失。

2、本合同的違約金為本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓總價(jià)款的5%，損失僅指一方的直接的、實(shí)際的損失，不包括其他。

3、遵守合同的一方在追究違約一方違約責(zé)任的前提下，仍可要求繼續(xù)履行本合同或終止合同的履行。

七、合同的變更與終止

1、本合同雙方當(dāng)事人協(xié)商一致并簽訂書(shū)面補(bǔ)充協(xié)議方可對(duì)本合同進(jìn)行變更或補(bǔ)充。

2、雙方同意，出現(xiàn)以下任何情況本合同即告終止：

(1)甲、乙雙方依本合同所應(yīng)履行的義務(wù)已全部履行完畢，且依本合同所享有的權(quán)利已完全實(shí)現(xiàn)。

(2)經(jīng)甲、乙雙方協(xié)商同意解除本合同。

(3)本合同所約定的股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜因其他原因未取得相關(guān)主管機(jī)關(guān)批準(zhǔn)。

本合同因上述第(2)、(3)項(xiàng)原因而終止時(shí)，甲方應(yīng)在10日內(nèi)全額返還乙方已經(jīng)支付的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)款。

3、本合同的權(quán)利義務(wù)終止后，當(dāng)事人應(yīng)遵循誠(chéng)實(shí)、信用原則，根據(jù)交易習(xí)慣履行通知、協(xié)助、保密等義務(wù)。

八、保密

任何一方對(duì)其在本合同磋商、簽訂、履行過(guò)程中知悉的對(duì)方的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、投資及其他任何方面的商業(yè)秘密，不得向公眾或任何第三人泄露、公開(kāi)或傳播此等商業(yè)秘密;也不得以自己或其他任何人的利益為目的利用此等商業(yè)秘密;除非是：(1)法律要求;(2)社會(huì)公眾利益要求;(3)對(duì)方事先以書(shū)面形式同意。

九、附則

1、因履行本合同產(chǎn)生的任何爭(zhēng)議，雙方應(yīng)盡力通過(guò)友好協(xié)商的方式解決;如協(xié)商解決不成，任何一方可向合同簽訂地有管轄權(quán)的人民法院提起訴訟。

2、本合同未盡事宜，由雙方本著友好協(xié)商的原則予以解決，可另行簽署補(bǔ)充合同，補(bǔ)充合同與本合同具有同等的法律效力。

3、本合同一式四份，甲、乙雙方各執(zhí)壹份，目標(biāo)公司存檔壹份，其余一份報(bào)公司登記機(jī)關(guān)備案。

出讓方(甲方)： (蓋章)

法定代表人(或授權(quán)代表)簽字：

受讓方(乙方)：(蓋章)

法定代表人(或授權(quán)代表)簽字：

簽署時(shí)間：_____年 月 日

簽署地點(diǎn)：

2017股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書(shū)范文二

出讓方：______________________(以下簡(jiǎn)稱甲方) 地址： 法定代表人：_____

受讓方：______________________(以下簡(jiǎn)稱乙方) 地址： 法定代表人：_____

茲有_____公司是由出讓方于_____年_____月_____日投資成立的，其注冊(cè)資本為_(kāi)____萬(wàn)。出讓方有意將其擁有的占目標(biāo)公司_____%的股權(quán)按本協(xié)議規(guī)定的條款和條件轉(zhuǎn)讓給受讓方，受讓方愿意按同樣的條件受讓目標(biāo)股權(quán)。故此，甲、乙雙方當(dāng)事人本著平等互利的原則，經(jīng)友好協(xié)商，就____________________ 公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜達(dá)成如下協(xié)議：

一、轉(zhuǎn)讓標(biāo)的、轉(zhuǎn)讓價(jià)格與付款方式

1、甲方同意將所持有_____ 公司_____%的股權(quán)(認(rèn)繳注冊(cè)資本__________ 元，實(shí)繳注冊(cè)資本__________ 元，協(xié)議簽訂當(dāng)時(shí)__________ 公司基本賬戶余額：__________ 元)以_______________ 元人民幣的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給乙方，乙方同意按此價(jià)格和條件購(gòu)買(mǎi)該股權(quán)。

2、乙方同意在本協(xié)議簽訂之日起 日內(nèi)，將轉(zhuǎn)讓費(fèi)_____ 元，人民幣_(tái)_________ 以__________ (備注：現(xiàn)金或轉(zhuǎn)帳)方式分_____次支付給甲方。

二、股權(quán)交付

1、本合同簽訂后，甲乙雙方應(yīng)當(dāng)就該轉(zhuǎn)讓的有關(guān)事宜，要求_____________公司將乙方的名稱、住所、受讓的出資額記載于股東名冊(cè)，并辦理工商登記手續(xù);甲方應(yīng)就該轉(zhuǎn)讓已記載于股東名冊(cè)并辦理完畢工商登記手續(xù)的事實(shí)，向乙方出具書(shū)面的證明。工商變更登記之日，受讓股權(quán)的所有權(quán)正式發(fā)生轉(zhuǎn)移。

2、從本協(xié)議簽訂之日起，如30日內(nèi)不能辦理完畢前款規(guī)定的成交手續(xù)，乙方有權(quán)解除合同，拒絕支付轉(zhuǎn)讓價(jià)款。如乙方已支付了相應(yīng)款項(xiàng)，則甲方應(yīng)將乙方已支付的款項(xiàng)退還給乙方。

三、有關(guān)公司盈虧(含債權(quán)債務(wù))的分擔(dān)

本協(xié)議生效后，出讓方享有和分擔(dān)轉(zhuǎn)讓前該公司所有的債權(quán)債務(wù)。受讓方分享轉(zhuǎn)讓后該公司的利潤(rùn)和分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)及虧損。

四、陳述與保證

4.1 在本協(xié)議簽署之日，出讓方向受讓方陳述并保證如下：

4.1.1 出讓方有權(quán)進(jìn)行本協(xié)議規(guī)定的交易，并已采取所有必要的公司和法律行為授權(quán)簽訂和履行本協(xié)議;

4.1.2 出讓方在本協(xié)議的簽訂日，合法擁有目標(biāo)股權(quán)及對(duì)其進(jìn)行處置的權(quán)利;

4.1.3 目標(biāo)公司的資產(chǎn)和目標(biāo)股權(quán)未設(shè)置任何抵押或質(zhì)押，目標(biāo)公司未為第三人提供任何擔(dān)保;

4.1.4 不存在未了的、針對(duì)目標(biāo)公司的訴訟或仲裁。

4.2 在本協(xié)議簽署之日，受讓方向出讓方陳述并保證如下：

4.2.1 受讓方有權(quán)進(jìn)行本協(xié)議規(guī)定的交易，并已采取所有必要的公司和法律行為授權(quán)簽訂和履行本協(xié)議;

4.2.2 受讓方用于支付轉(zhuǎn)讓價(jià)款的資金來(lái)源合法。

五、稅費(fèi)負(fù)擔(dān)

因履行本合同所產(chǎn)生的一切稅費(fèi)根據(jù)甲乙雙方各自的責(zé)任和義務(wù)分擔(dān)。 股權(quán)轉(zhuǎn)讓登記完成后，受讓方于支付轉(zhuǎn)讓款之同時(shí)，一并向出讓方支付人民幣_(tái)_________元(￥_____ 元，含增值稅防偽開(kāi)票稅控系統(tǒng)，稅控機(jī)用的電腦和針式打印機(jī)在內(nèi))。

六、資產(chǎn)移交

銀行存款交接在股權(quán)變更登記后、乙方變更前完成。(__________公司基本戶銀行存款：__________元，人民幣_(tái)______________)

七、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)

出讓方和受讓方一致同意，以股權(quán)變更登記之日為風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)之臨界日。 在股權(quán)變更登記完成前，_____公司產(chǎn)生的有關(guān)債務(wù)及紛爭(zhēng)或第三人針對(duì)出讓方股權(quán)的紛爭(zhēng)均與受讓方無(wú)關(guān)，即使股權(quán)變更登記完成后，由此引起的法律責(zé)任由出讓方單獨(dú)承擔(dān)。

股權(quán)變更登記完成后所發(fā)生的與____________________公司有關(guān)的紛爭(zhēng)均與出讓方無(wú)關(guān)，由此引起的法律責(zé)任由受讓方自行承擔(dān)。如因甲方在簽訂本協(xié)議時(shí)，未如實(shí)告知有關(guān)___________________公司在股權(quán)轉(zhuǎn)讓前所負(fù)債務(wù)，致使乙方在成為_(kāi)___________________ 公司股東后遭受損失的，乙方有權(quán)向甲方追償。

八、 違約責(zé)任

雙方同意，如果一方違反其在本協(xié)議中所作的陳述或保證，致使另一方遭 受任何損失，違約方須賠償守約方的所有直接損失。

九、爭(zhēng)議解決

凡因履行本協(xié)議所發(fā)生的爭(zhēng)議，甲、乙雙方應(yīng)友好協(xié)商解決，如協(xié)商不成，則任何一方均可向_________________________公司所在地人民法院提起訴訟。

十、其他

本協(xié)議正本一式叁份，甲、乙雙方各執(zhí)一份，_______________ 公司存一份，

均具有同等法律效力。本協(xié)議自雙方方當(dāng)事人簽字之日生效，各頁(yè)應(yīng)加蓋__________ 公司騎縫章。

甲方： 乙方：

法人代表簽名： 法人代表簽名:

簽署日期： 簽署日期：

2017股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書(shū)范文三

轉(zhuǎn)讓方：_____________(甲方)受讓方：_____________(丙方)

地址：_______________________

地址：_______________________

身份證號(hào)碼：_________________ 身份證號(hào)碼：_________________

轉(zhuǎn)讓方：_____________(乙方)受讓方：_____________(丁方)

地址：　_____________________

地址：_______________________

身份證號(hào)碼：_________________身份證號(hào)碼：_________________

深圳市______實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司(以下簡(jiǎn)稱公司)，于_____年_____月_____日成立，由甲、乙方合資經(jīng)營(yíng)，注冊(cè)資金_____萬(wàn)元人民幣。投資總?cè)嗣駧臺(tái)____萬(wàn)元，實(shí)際投資人民幣_(tái)____萬(wàn)元。甲方占_____%的股權(quán)，已投資人民幣_(tái)____萬(wàn)元。乙方占_____%的股權(quán)，已投資人民幣_(tái)____萬(wàn)元。現(xiàn)甲、乙方愿將其占有限公司_____%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給丙、丁雙方，經(jīng)公司股東會(huì)會(huì)議通過(guò)，并征得股東的同意，現(xiàn)甲、乙、丙、丁四方協(xié)商，就股權(quán)一事，達(dá)成協(xié)議如下：

一、股權(quán)轉(zhuǎn)讓的價(jià)格、期限及方式

1.甲、乙方占有限公司_____%的股權(quán)，根據(jù)原有限公司章程規(guī)定，甲、乙方共投資人民幣_(tái)____萬(wàn)元?，F(xiàn)甲方將其出資_____%的股權(quán)以人民幣_(tái)____萬(wàn)元轉(zhuǎn)讓給丙方，乙方將其出資_____%的股權(quán)以人民幣_(tái)____萬(wàn)元轉(zhuǎn)讓給丙方，乙方將其出資_____%的股權(quán)以人民幣_(tái)____萬(wàn)元轉(zhuǎn)讓給丁方。

2.丙、丁雙方已經(jīng)于本協(xié)議生效之日按第一款第一條的價(jià)格以現(xiàn)金方式一次性付清給甲、乙方。

二、甲、乙方保證對(duì)其以擬轉(zhuǎn)讓給丙、丁雙方的股權(quán)擁有完全、有效的處分權(quán)，保證該股權(quán)沒(méi)有質(zhì)押，對(duì)外沒(méi)有債權(quán)債務(wù)，沒(méi)有工商、稅務(wù)問(wèn)題，并免遭第三人追索，否則應(yīng)由甲、乙方承擔(dān)由此引起的一切經(jīng)濟(jì)和法律責(zé)任。

三、有關(guān)公司盈虧(含債權(quán)債務(wù))的分擔(dān)。

本協(xié)議生效后，甲、乙方享有和分擔(dān)轉(zhuǎn)讓前該公司所有的債權(quán)債務(wù)。丙、丁雙方按股份比例分享轉(zhuǎn)讓后該公司的利潤(rùn)和分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)及虧損。

四、違約責(zé)任

1.本合同一經(jīng)生效，四方必須自覺(jué)履行，如果任何一方未按合同規(guī)定，適當(dāng)?shù)厝媛男辛x務(wù)，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)損害賠償責(zé)任。

2.如丙、丁雙方不能按期支付股權(quán)價(jià)款，每逾期一天，應(yīng)支付逾期部分總價(jià)款萬(wàn)分之三的逾期違約金。如因違約給甲、乙方造成經(jīng)濟(jì)損失，違約金不能補(bǔ)償?shù)牟糠?，還應(yīng)支付賠償金。

五、糾紛的解決

凡因履行本協(xié)議所發(fā)生的爭(zhēng)議，甲、乙、丙、丁四方應(yīng)友好協(xié)商解決，如協(xié)商不成：向深圳市人民法院起訴。

六、協(xié)議的變更或解除

發(fā)生下列情況之一時(shí)，可變更或解除本協(xié)議，當(dāng)事人簽訂的變更或解除協(xié)議書(shū)，經(jīng)深圳高新技術(shù)產(chǎn)權(quán)交易所見(jiàn)證，并報(bào)審批機(jī)關(guān)同意變更登記后生效：

1.因不可抗力，造成本合同無(wú)法履行;

2.因情況發(fā)生變化，當(dāng)事人四方經(jīng)過(guò)協(xié)商同意。

七、 有關(guān)費(fèi)用的負(fù)擔(dān)

在轉(zhuǎn)讓過(guò)程中，發(fā)生的與轉(zhuǎn)讓有關(guān)的費(fèi)用(如見(jiàn)證、審計(jì)、工商變更等)，由丙、丁方承擔(dān)。

八、生效條件

本協(xié)議經(jīng)四方簽訂，深圳高新技術(shù)產(chǎn)權(quán)交易所見(jiàn)證并報(bào)工商行政管理機(jī)關(guān)完成變更登記后生效，四方應(yīng)于見(jiàn)證書(shū)出具之日起六十天內(nèi)到工商行政管理機(jī)關(guān)辦理變更登記手續(xù)。

九、本協(xié)議一式六份，甲、乙、丙、丁四方各執(zhí)一份、公司、見(jiàn)證處各執(zhí)一份，其余報(bào)有關(guān)部門(mén) 。

轉(zhuǎn)讓方：_____________

受讓方：_____________

_____年_____月_____日

 

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